Стратегия акций роста основана на: Стратегия инвестирования в акции роста (Примеры инвестиций)

Стратегия инвестирования в акции роста (Примеры инвестиций)

Приветствуем на страницах нашего сайта! В этом обзоре ознакомимся со стратегией инвестирования в акции роста и лидерами роста американских акций, а также узнаем главные принципы инвестиций в растущие акции на фондовой бирже.

Стратегия инвестирования в акции роста

В инвестировании на фондовом рынке, как и в трейдинге, следует обладать собственной стратегией. Если инвестор не имеет своей инвестиционной стратегии, он будет допускать ошибки в своем инвестировании.

На фондовом рынке существует два основных вида инвестирования:

  1. Инвестирование в акции роста.
  2. Дивидендная стратегия инвестирования.

Если коротко, то первая стратегия предназначена для инвестирования в акции растущих компаний. Вторая стратегия основана на вложении денег в акции надежных компаний, которые платят дивиденды.

Принцип инвестиций в акции роста

Главным принципом инвестирования в акции роста является придерживание правила, — «Купи и держи». То есть, следует купить акции на длительный срок, не менее 5 лет.

Прибыль по данной стратегии инвестирования можно получить только после продажи купленных акций, за счет роста стоимости акций.

Инвестор должен ясно понимать, что стратегия инвестирования в акции роста предназначена исключительно для долгосрочных инвестиций. Кроме того, компании по акциям роста не выплачивают дивиденды. Поэтому, инвестор должен чётко понимать разницу между данной и дивидендной стратегиями инвестирования.

Лидеры роста американских акций

Компании которые не выплачивают дивиденды своим инвесторам, а реинвестируют их, являются компаниями акций роста. За счет капитализации дивидендов происходит более быстрый рост стоимости курса акций таких компаний.

Рассмотрим, как изменился курс цен на акции ТОП-5 лидеров роста американских акций.

1. Facebook

Данные по росту цены акций Facebook:

2. Netflix

Данные роста цены акций Netflix:

3. Amazon

Данные по росту цены акций Amazon:

4. Tesla

Данные по росту цены акций Tesla:

5. Alphabet

Данные по росту цены акций Alphabet:

По приведенным данным по лидерам роста американских акций, можно видеть, что стоимость акций выросла в 5-10 раз за 10 лет.

Например, если бы вы купили акции Amazon за 130$ в 2010 году, то продать в 2020 году их можно по более чем 2100$. То есть, с одной акции Amazon, инвестор заработал бы 2100$-130$=1970$. Кроме того, компания Amazon иногда может даже выплачивать дивиденды своим инвесторам.

Как инвестировать в акции роста?

  1. Открыть торговый счет у брокера.
  2. Определить свою сумму инвестиций (инвестировать следует ту сумму денег, которые инвестор может позволить себе потерять).
  3. Собрать свой инвестиционные портфель из акции роста.
  4. Купить акции на срок более 5 лет.

На этом наша статья о стратегии инвестирования в акции роста заканчивается. Благодарим за прочтение материала. Оставляйте ваши мнения и отзывы в комментариях, нам важно получать обратную связь вас. Желаем успехов в инвестировании!

ТОП 9 стратегий инвестиций в акции

Лучшие стратегии инвестиций в акции основаны на тщательном анализе и нескольких кардинально различных подходах к инвестированию, но основное, что объединяет стратегии – это возможность приобретения ценных бумаг, цена которых гораздо ниже их стоимости. При этом речь идёт только о перспективных компаниях с постоянной рентабельностью, потенциал которых высок, но скрыт от всеобщего обозрения.

Стоимостный метод инвестирования

Фондовый рынок несовершенен, на нём присутствует масса недооценённых компаний или переоцененных активов. Суть данного метода – чёткое разделение понятий «цена» и «стоимость». Недооценённые ценные бумаги имеют заниженную рыночную цену, которая не соответствует их реальной стоимости.

  • Стоимостный инвестор внимательно следит за «климатом» фондового рынка и отбирает недооцененные акции, чтобы дождаться их переоценки и выравнивания фактической стоимости с рыночной ценой. Девизом стоимостного метода инвестирования выступает фраза: «купить доллар за пятьдесят центов».

Существует несколько теорий, по которым фондовый рынок ценных бумаг – живой. И у него бывают моменты депрессий, волнений или неистовой радости. В такие моменты цены акций стабильных корпораций могут опускаться ниже своей реальной стоимости. Именно в такой момент и необходимо делать покупку. Но, для того чтобы заработать запас прочности и выбрать именно недооцененные акции по ряду фундаментальных показателей, необходимо проводить тщательную аналитику.

Основы стоимостного инвестирования

Стоимостный метод капиталовложения основывается на нескольких принципах:

  • Перспективной считается только та компания, которая имеет цену на свои акции выше балансовой расценки, при этом коэффициент Р/В ≤ 1,5.
  • Приобретать ценные бумаги можно только той компании, которая существует более пяти лет при стабильной прибыльности с дальнейшей перспективой положительной динамики.
  • Соотношение капитала и долга корпорации должно составлять ≤ 0,5. Более высокий показатель допустим только в случае государственной финансовой поддержки на постоянной основе.
  • Расценки на ценные бумаги компании должны быть ≤ 70% от расчётной стоимости.
  • Снижение цены на акции корпорации должно быть связано только с внешнеэкономическими факторами и не отражаться на прибыльности самой компании.
  • Самый удачный период для покупки акций – кризис.
  • При выборе компаний необходимо выбирать только те, чей бизнес прост и понятен, а прибыль динамична.
  • Целесообразность покупки только при достаточном запасе маржи безопасности.
Преимущества и недостатки стоимостного инвестирования

Наиболее правильный и консервативный метод инвестирования, с точки зрения минимизации рисков и убытков для вкладчика. Но, наряду с этим, имеет долгосрочный характер, не подразумевающий быстрое получение прибыли.

Грамотное вложение средств гарантирует получение солидного дохода при небольших затратах и отсутствии финансовых потерь. Фактически средства инвестируются в развитие бизнеса, поэтому при чётком понимании фундаментальных показателей компании, чьи акции планируется приобретать, можно полностью отстраниться от рыночных тенденций.

TOP стратегии инвестиций в акции

Акции тяжеловесов

Данная стратегия подразумевает покупку акций компаний с наибольшей рыночной капитализацией. С ростом индекса растут активы «тяжеловесных» предприятий, они стабильны в условиях динамично растущего рынка. К таким компаниям относят Siemens, Deutsche Bank, Allianz, EON, и они крайне популярны на немецких биржах.

Акции со скидкой

Приверженцем такой стратегии был Бенджамин Грэм, благодаря которому появилось такое понятие, как NCAV инвестирование (Текущие активы минус обязательства), т.е. детальный анализ чистой стоимости активов на текущий момент. Его метод состоит в исключении из текущих активов некоторых статей доходов, которые могут быть полностью ликвидированы в кризисной ситуации. Грэм искал ценные бумаги с рыночной стоимостью ниже NCAV и высоким запасом прочности. Он искал непопулярные, но довольно крупные корпорации, нестандартные ситуации и акции со скидками.

Лучшие брокеры для инвестиций в акции

  • FinmaxFX
  • Just2Trade
  • R Trader

Брокер FinmaxFX предлагает более 2000 активов. Современная торговая платформа делает процесс покупки проще, чем заказ пиццы.

Брокер регулируется ЦРОФР, VFSC. Предоставляет профессиональную торговую платформу и лучшие условия. Минимальный депозит для открытия счета $250.

Сайт: FinmaxFX

Just2Trade — Международный брокер от ФИНАМ с европейской регистрацией. Здесь можно покупать более 30 000+ акций без статуса квалифицированного инвестора с более чем 20 бирж со всего мира и возможностью получать дивиденды.

Кроме акций с NYSE и NASDAQ, у Jus2Trade есть огромное количество европейских и азиатских компаний, например, Nestle, Porsche, Ubisoft, Rolls-Royce, Sony и другие. Также среди акицй есть более 2000 биржевых фондов и облигации.

Брокер регулируется FINRA, CySEC, MiFID и Банком России.

Минимальный депозит для открытия счета $500.

Cайт: Just2Trade

Брокер RoboForex работает более 10 лет и позволяет торговать акциями с 14 европейских стран и США. На платформе R Trader (+ есть и другие) доступно более 12 000 активов. Брокер регулируется IFSC и The Financial Commission, также имеет сертификацию Verify My Trade (VMT).

Внедрена программа страхования до 5 000 000 EUR. Получено более 10 наград, включая IAFT Awards, International Business Magazine Awards и другие. Компания является официальным спонсором BMW M Motorsport.

Сайт: RoboForex

Прямая и обратная стратегия тенденций

Согласно прямой стратегии, наиболее привлекательны компании, показавшие отличный результат более пяти лет назад, следовательно, тенденция должна сохраниться, и стоимость вырасти. Обратная стратегия, наоборот, призывает выбирать плохо зарекомендовавшие себя в прошлом компании, но имеющие определённые перспективы в будущем.

Акции на выздоровлении

Данная стратегия основывается на проведении анализа, который носит название «F – оценка». Проводя данный анализ по основным критериям (рентабельность, ликвидность, источники финансирования, ливеридж и пр) корпораций, которые на текущий момент имеют заниженную цену по отношению к балансовой стоимости, профессор С. Пиотроски определял причины недооценивания компании и просчитывал, какие из них имеют все шансы на восстановление, чтобы дёшево купить их акции.

Стоимость в движении

Основа стратегии в поиске недооцененных компаний, находящихся на начальной точке признания рынком. Основными критериями становятся отношение цены к:

  • балансовой стоимости;
  • денежному потоку;
  • прибыли;
  • выручки.

Интересны только акции, показывающие признаки движения, особенно в импульсе цены.

Волшебная формула

Наиболее популярная стратегия Гринблатта, которая рекомендует покупать прибыльный бизнес по невысокой цене. Для этого во внимание принимаются только успешные компании, которые со временем будут привлекать большое количество инвесторов.

Для того чтобы найти подобные компании необходимо:

  • исследовать акции крупных корпораций вторичного рынка;
  • провести анализ доходности активов RОА, выбрать показатель RОА≥25%;
  • провести анализ соотношения самого высокого показателя RОА и самого низкого Р/Е либо же ЕРS;
  • из образовавшегося списка необходимо убрать банки, страховые и коммунальные компании;
  • далее убрать компании с низким показателем Р/Е.
  • в оставшиеся можно инвестировать, подбирая в портфель до тридцати наименований акций.

Данная стратегия эффективно работает в промежутке от пяти до десяти лет.

Качественное инвестирование по выгодной цене

Основателем данной стратегии выступает легендарный Баффетт, который обращает особое внимание на качество менеджмента и привилегии бизнеса. Объектами его внимания становятся монополисты рынка, предлагающие конкурентное ценообразование, при этом абсолютно понятные для потребителей. Это обеспечивает им стабильную прибыль и фундаментальную рентабельность. Ценные бумаги таких компаний можно покупать только по цене гораздо ниже внутренней стоимости.

«Собачьи» акции

Наиболее популярный способ инвестирования в Америке, который заключается в поиске 10 компаний индекса Доу Джонса с наибольшей дивидендной доходностью. Своё название они получили не случайно – ими торгуют по цене ниже, чем подобные составляющие Доу Джонса. В будущем такие ценные бумаги обязательно покажут высокую динамику роста. Имея в инвестиционном портфеле такие акции, необходимо ежегодно проверять его актуальность, т.к. подобный тип акций быстро сменяет друг друга.

Стратегия усредненной стоимости и другие стратегии инвестирования

Стратегия усредненной стоимости восхитительно проста, но при этом является самой эффективной стратегией инвестирования. Основана она на определенных исследованиях и наблюдениях, однозначный вывод из которых гласит: «Никто не знает, когда наступит лучший момент для входа в рынок». Конечно, кто-то иногда угадывает идеальный момент для покупки и делает на этом большие деньги. Но даже великие инвесторы рано или поздно ошибаются в своих прогнозах и теряют огромные суммы — как свои, так и тех людей, кто им доверился.

Я неспроста начала писать эту статью именно сейчас, в кризисный период. Один мой знакомый всегда говорил, что обязательно начнет инвестировать для выполнения своего финансового плана сразу, как только акции подешевеют. Но стоило отечественному фондовому рынку прилично просесть, он заявил, что сейчас инвестировать очень страшно – ведь рынок то падает…

И где же, спрашивается, логика? Почему вдруг было забыто главное правило инвестирования «покупай дешево, а продавай дорого»? С одной стороны все понимают, что для долгосрочных накоплений выгодно покупать именно подешевевшие акции. Но когда рынок падает, — их парализует страх. Или жадность вкупе с надеждой, что можно будет купить еще дешевле, когда рынок упадет ниже… Хотя в попытках поймать дно для идеального входа в рынок многие лишь теряли и деньги, и время.

Ну и самая неприятная ситуация — это когда инвестор в панике бросается распродавать свои активы по минимальной цене, напрочь позабыв о долгосрочности своих инвестиций…

Вы могли бы подумать, что в прошлом столетии, которое было отмечено очень большим ростом, ни один инвестор не мог потерять свои деньги. Но некоторые инвесторы потеряли. Несчастные покупали акции только тогда, когда они чувствовали себя комфортно при покупке, и затем продавали, когда газетные заголовки сводили их с ума. Уоррен Баффет.

Регулярность инвестиционных взносов

Как и любая другая стратегия инвестирования, стратегия усредненной стоимости сулит очень высокую отдачу именно в долгосрочной перспективе. Она также не позволяет эмоциям (статья Психология трейдинга) и неправильным решениям помешать планомерному и дисциплинированному инвестированию во имя реализации своих жизненных целей. Главное правило этой стратегии – регулярность. Регулярность обусловленных вашим индивидуальным инвестиционным планом ежемесячных взносов. В этом случае вы покупаете активы по всему спектру цен, усредняя стоимость их покупки. Таким образом, покупка подешевевших активов будет компенсировать возможные просадки во время рыночных спадов и приумножит капитал в долгосрочной перспективе.

Нельзя прекращать инвестировать только потому, что рынки снижаются – рыночные колебания являются естественным процессом! Фондовый рынок в любом случае остается самым привлекательным рынком для инвестиций, так как он способен расти, опережая инфляцию.

Потенциальные покупатели явно должны предпочитать снижение цены. Так что улыбайтесь, когда газетные заголовки кричат «Инвесторы терпят убытки из-за падения цен на рынке!» Про себя воспринимайте это так: «Тот, кто изымает капиталовложения, терпит убытки от падения цен на рынке, а тот, кто вкладывает, — извлекает выгоду». Уоррен Баффет

Инвестируйте на росте, инвестируйте на падении, инвестируйте, когда рынок раздумывает, когда вам комфортно и когда страшно. Это намного эффективнее, чем метаться в бесплодных попытках предсказать поведение рынка. Но инвестируйте с умом! Внимательно анализируйте, что именно вы покупаете (какие акции покупать) и поддерживайте структуру вашего инвестиционного портфеля. Так мы подходим ко второму, не менее важному, чем регулярность взносов, условию стратегии.

Структура инвестиционного портфеля

Вы можете достичь ваших целей путем дальновидного инвестирования, которое обычно предполагает диверсификацию, диверсификацию и еще раз диверсификацию, а также сбалансированность портфеля. Д. Аппель, М. Аппель, «Победить финансовый рынок».

Допустим, в инвестиционном плане, ваш капитал по рискам распределен так:

  • Консервативные активы – 40%
  • Умеренные активы – 30%
  • Агрессивные активы – 30%

Например, по итогам кризисного года, благодаря росту в цене консервативных фондов, инвестирующих в облигации и падению в цене агрессивных активов соотношение стоимости стало выглядеть следующим образом:

  • Консервативные активы – 60%
  • Умеренные активы – 25%
  • Агрессивные активы – 15%

Для того чтобы восстановить прежнее соотношение, нужно продать часть уже переоцененных рынком консервативных активов, чтобы докупить сильно подешевевшие агрессивные и умеренные инструменты. Таким образом стоимость активов усредняется и портфель становится эффективным. Кстати, в рамках одной управляющей компании паи фонда акций можно обменять на паи облигаций и наоборот, что позволяет, в отличие от продажи, не платить подоходный налог.

Распределяя активы, очень важно привести к первоначальному состоянию и процентное соотношение валют. Раз в год восстанавливая таким образом структуру своего инвестиционного портфеля, вы сможете заставить его работать намного лучше рынка.

Выбор подходящего момента на рынке и выбор ценных бумаг важны – это очевидно. Единственная проблема в том, что никто не добивается долгосрочного успеха в первом и почти никто – во втором аспекте. Таким образом, распределение активов является единственным фактором воздействия на ваши инвестиции, на который вы действительно можете повлиять. Уильям Бернстайн. «Разумное распределение активов. Как построить портфель с максимальной доходностью и минимальным риском».

Стратегия на российском рынке акций. 2021 год

Главное

Восстановление экономики будет медленным, но ее состояние не будет значимо влиять на оценку рынка акций

  • Экономика России будет восстанавливаться и вырастет на 2.6% в следующем году. Недостаток существенных программ поддержки экономики со стороны государства не позволит ускорить восстановление и выйти на более высокие темпы роста. При этом точечная поддержка продолжит положительно влиять на результаты отдельных отраслей.

  • Постепенное укрепление рубля и слабый потребительский спрос станут причиной снижения официальной инфляции ниже цели Банка России в 4% к концу 2021 года. Это позволит регулятору снизить ключевую ставку в первой половине года с 4.25% до 4%.

  • Низкие процентные ставки продолжат способствовать перетоку средств из депозитов на финансовый рынок. Вместе с ростом глобального интереса к акциям развивающихся рынков, этот процесс будет способствовать более высокой оценки российских акций.

Экспортеры получат преимущества от восстановления внешнего спроса

  • Мы ожидаем, что цены на нефть будут выше уровня 2020 года, что позволит компаниям нефтегазового сектора частично восстановить финансовые результаты. Учитывая высокую долю сектора в широком рынке акций, пассивные индексные стратегии могут быть привлекательны.

  • Финансовые результаты компаний химической отрасли также восстановятся на фоне роста спроса на продукцию и выхода на новые рынки.

Внутренние факторы благоприятны для строительного, финансового и металлургического секторов

  • Локальные драйверы создают хорошие перспективы для акций металлургической и строительной отраслей.

  • У крупных представителей финансового сектора есть потенциал роста лучше рынка на фоне снижения ставок и высоких темпов роста ипотечного кредитования.

В потребительском секторе и электроэнергетике лучше сосредоточиться на дивидендах и отдельных историях                                                                                                                                           

  • Слабое восстановление платежеспособного спроса будет ограничивать потенциал потребительского сектора. Тактически здесь наиболее интересны компании, выплачивающие дивиденды. Стратегически – для долгосрочных инвестиций сектор все еще является привлекательным.

  • В электроэнергетике есть отдельные истории, но акции сектора в основном стоит использовать не для роста капитала, а для получения текущего дохода от дивидендов (если необходимо).

Скачать PDF

 Информация, представленная в данном документе (далее также — Информация) подготовлена специалистами компании ООО «УК «ДОХОДЪ» (далее также – Компания), является интеллектуальной собственностью Компании и предназначена для использования на территории России в соответствии с российским законодательством. При подготовке этой Информации были использованы материалы из источников, которые, по мнению специалистов Компании, заслуживают доверия. При этом такая Информация предназначена исключительно для информационных целей, не содержит рекомендаций и, там, где это применимо, является выражением частного мнения специалистов Компании. Невзирая на осмотрительность, с которой специалисты Компании отнеслись к сбору и составлению Информации, Компания не дает никаких гарантий в отношении ее достоверности и полноты.

Информация, представленная здесь, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, а упоминаемые финансовые инструменты могут не подходить вам по инвестиционным целям, допустимому риску, инвестиционному горизонту и прочим параметрам индивидуального инвестиционного профиля.

Никто ни при каких обстоятельствах не должен рассматривать Информацию, содержащуюся на этой странице в качестве предложения о заключении договора на рынке ценных бумаг или иного юридически обязывающего действия, как со стороны Компании, так и со стороны ее специалистов. Ни Компания, ни их агенты, ни аффилированные лица не несут никакой ответственности за любые убытки или расходы, связанные прямо или косвенно с использованием этой Информации. Информация, содержащаяся на этой странице, действительна на момент ее публикации. При этом Компания вправе в любой момент внести в нее любые изменения. Распространение, копирование, изменение, а также иное использование Информации или какой-либо ее части без письменного согласия Компаний не допускается. Компания, ее агенты, сотрудники и аффилированные лица могут в некоторых случаях участвовать в операциях с ценными бумагами, упомянутыми в Информации, или вступать в отношения с эмитентами этих ценных бумаг. Компания предупреждает, что операции с ценными бумагами связаны с различными рисками и требуют соответствующих знаний и опыта.

На Уолл-стрит списали стратегию «60/40». Неактуальна из-за низких ставок :: Новости :: РБК Инвестиции

Инвесторы все меньше верят в необходимость распределять акции и облигации в пропорции 60 на 40 — из-за рекордно низкой доходности облигаций такая стратегия приносит минимальную прибыль

Фото: Spencer Platt / Getty Images

Совмещение акций и облигаций в портфеле является традиционным способом распределения средств с 1950-х годов, когда стала популярной современная «портфельная» теория. Она основана на том, что состоящий из не связанных друг с другом активов портфель обеспечивает диверсификацию и увеличивает доходность на единицу риска.

Исходя из этого, стала распространенной стратегия «60/40». Согласно ей, идеальный портфель должен состоять на 60% из акций и на 40% — из облигаций. Основная доходность достигается за счет акций, а
облигации 
обеспечивают диверсификацию и снижают риски для инвестора.

Инвестиционные компании пересматривают отношение к гособлигациям из-за низких ставок

Пропорцию «60/40» регулярно критикуют из-за недостаточной доходности — особенно в периоды активного роста фондового рынка. Также противники стратегии отмечают риск увеличения корреляции между акциями и облигациями: в этом случае факторы вроде всплеска инфляции и замедления экономического роста способны обрушить и акции, и облигации одновременно.

Как диверсифицировать инвестиционный портфель: три главных правила

Критика стратегии «60/40» вновь стала актуальной в августе 2019-го на фоне напряженности в отношениях между США и Китаем и риска замедления глобальной экономики. В конце 2019-го аналитики Bank of America и Morgan Stanley предупреждали о снижении доходности от казначейских облигаций.

Актуальность «60/40» в нынешних условиях вызывает все больше вопросов у экспертов — из-за рекордно низких процентных ставок доходность по облигациям США близка к нулю. И, вполне возможно, такая ситуация сохранится на несколько лет.

Фото: Justin Heiman / Getty Images

Как пишет Bloomberg, в условиях, когда доходности гособлигаций США обновляют минимумы, управляющие компании вроде JP Morgan Asset Management и US Bank Wealth Management отказываются от вложений в них как в страховочный инструмент и пытаются искать варианты в других бумагах с бóльшим потенциалом роста.

Советы инвестору: когда лучше всего покупать гособлигации

«Есть большой соблазн искать доходность повсюду. В глобальном масштабе все больше инвесторов уходят из рисковых активов — они чувствуют, что у них нет выбора», — цитирует Bloomberg главу отдела анализа фиксированного дохода в US Bank Wealth Management Билла Мерца. Он рассказал, что в июне его банк нарастил вложения в облигации компаний с инвестиционным рейтингом и муниципальные бонды.

Bloomberg сообщил, что инвесторы увеличили инвестиции в конвертируемые облигации: по данным издания, американские биржевые фонды, ориентированные на этот инструмент, зафиксировали приток средств в $300 млн в мае и еще $427 млн — в июне. Это максимальный показатель за последние шесть месяцев.

«Конвертируемые облигации совмещают лучшее от акций и облигаций. Они растут, когда прибавляют в цене и акции, и облигации, как это было с обоими активами в последние три месяца», — цитирует Bloomberg старшего советника JP Morgan по долгосрочной инвестиционной стратегии Яна Льюиса.

Эксперты ждут снижения доходности от классического портфеля

По оценкам Яна Льюиса, с 1983 по 2019 год доходность портфеля «60/40», если измерять ее по индексам S&P 500 и Barclays U.S. Aggregate Bond Index, составила почти 10% годовых. При этом в 2020-м такая стратегия приносила доход, несмотря на большие колебания на рынке — по данным JPMorgan, такой портфель обеспечил прирост на 2,5%.

Как посчитать реальную доходность облигации: инструкция

Льюис считает, что доходность портфеля «60/40» упадет до 3,5% в течение следующих десяти лет. Он добавил что инвесторы могут увеличить ее до более чем 4%, распределив активы в такой пропорции: 40% акций, 20% облигаций и 40% инвестиций в
ценные бумаги 
с некоторыми характеристиками обоих.

Льюис привел примеры таких бумаг — это обеспеченные залогом кредитные обязательства, коммерческие ипотечные ценные бумаги, инвестиционные трасты недвижимости (REIT) или акции предприятий коммунального сектора.

Среди критиков стратегии «60/40» — звездный экономист

В июне 2020 года знаменитый инвестор и автор книги «Случайная прогулка по Уолл-стрит» Бертон Малкиел заявил в большом интервью Marketwatch: «Не думаю, что портфель должен состоять на 60% из акций и на 40% облигаций — вместо этого лучше прибегнуть к обширной диверсификации. Я рекомендовал бы уменьшить количество облигаций в портфеле».

«Я не говорю, что какие-то безопасные активы или активы с фиксированной доходностью не нужны — но, вероятно, есть лучший способ получить ее, чем облигации. Они сейчас не обеспечивают доход и в долгосрочной перспективе могут означать реальный риск — ведь если мы столкнемся с инфляцией, то доходность будет расти, а цены на облигации — снижаться», — подчеркнул Малкиел.

В качестве альтернативы Малкиел предложил привилегированные акции хорошего качества, вроде бумаг JP Morgan или AT&T, предполагающих доходность около 5%. Также он отметил привилегированные ETF с дивидендной доходностью в 5,5% и высококачественные обычные акции с хорошими дивидендами. Как пример последних он выделил IBM и Verizon.

Баффет против диверсификации: доля Apple в его портфеле — уже 43%

У стратегии «60/40» остаются сторонники

Считается, что стратегия со значительным процентом облигаций в портфеле способна нивелировать убытки по акциям в периоды падающего или волатильного рынка. К примеру, в кризисном 2008 году индекс Barclays U.S. Aggregate, отражающий рынок бондов, поднялся на 5,88% из-за роста цен на защитные активы вроде гособлигаций США.

Как диверсификация помогает частным инвесторам, когда весь рынок падает

Поэтому некоторые инвесторы все еще верят в портфель «60/40». К примеру, портфельный менеджер Brandywine Global Investment Management Джек Макинтайр сказал Bloomberg, что часть критики этой стратегии несправедлива: «Независимо от состава портфеля необходимо распределять часть средств в защитные активы. Эти 40% играют именно такую роль».


Больше новостей об инвестициях вы найдете в нашем телеграм-канале «Сам ты инвестор!»

Финансовый инстурмент, используемый для привлечения капитала. Основные типы ценных бумаг: акции (предоставляет владельцу право собственности), облигации (долговая ценная бумага) и их производные.

Долговая ценная бумага, владелец которой имеет право получить от выпустившего облигацию лица, ее номинальную стоимость в оговоренный срок. Помимо этого облигация предполагает право владельца получать процент от ее номинальной стоимости либо иные имущественные права.

Облигации являются эквивалентом займа и по своему принципу схожи с процессом кредитования. Выпускать облигации могут как государства, так и частные компании.

Стратегия Группы НЛМК

В марте 2019 года Группа НЛМК объявила о начале реализации Стратегии 2022. Новая стратегия сбалансирована по инструментам: целевой эффект повышения операционной эффективности сопоставим с эффектом от инвестиционных проектов. Стратегия также сбалансирована с точки зрения распределения капитала: компания инвестирует в проекты роста, при этом сохраняет финансовую устойчивость и реализует высоко конкурентную дивидендную политику. В рамках Стратегии 2022 мы продолжим свою работу по максимизации доходности для акционеров.

Целевой структурный эффект реализации Стратегии 2022 составляет + $1,25 млрд к EBITDA* в годовом выражении, из которых $0,5 млрд в год будет получено за счет программ повышения операционной эффективности без инвестиций.

Стратегия 2022 основана на развитии конкурентных преимуществ Группы НЛМК. За счет операционных мероприятий и инвестиционных проектов, а также расшивки узких мест сталеплавильного производства, выпуск стали на Липецкой площадке увеличится на 1 млн тонн в год. Рост производства стали будет на 100% обеспечен собственным железорудным сырьем Стойленского ГОКа.

Новый объем стали будет реализован в виде премиальных и нишевых продуктов. Общий целевой рост продаж продукции с высокой добавленной стоимостью составит 1,7 млн т за счет инвестиций в прокатный передел Группы в России, Европе и США.

В рамках стратегической цели по устойчивому развитию, компания продолжит реализацию целевых программ в области защиты окружающей среды, промышленной безопасности и снижения производственного травматизма.

* Полный эффект предполагается реализовать в 2023 г. Эффект рассчитан к 2018 г.

Цели Стратегии 2022

    1. Лидерство по эффективности

    • Повышение операционной эффективности производства и движение к лучшим технологическим практикам
    • Глобальное лидерство по себестоимости производства стали
    • Целевой уровень эффекта на EBITDA: $0,5 млрд в год

    2. Рост низкозатратного производства стали

    • Рост производства стали на Липецкой площадке на 1 млн т до 14,2 млн т в год
    • Сохранение 100% уровня самообеспеченности железорудным сырьем за счет роста производства концентрата на 2,6 млн т до 20 млн т в год, окатышей — на 1,3 млн т до 8 млн т в год на Стойленском ГОКе
    • Рост самообеспеченности электроэнергией Липецкой площадки с 60% до 95%
    • Снижение потребления угля, в том числе дефицитных марок
    • Целевой уровень эффекта на EBITDA: $0,3 млрд в год

    3. Портфель продаж мирового класса

    • Рост продаж стальной продукции до 18 млн т в год
    • Рост производства и продаж премиальных продуктов на 1,7 млн т
    • Рост продаж на ключевых «домашних» рынках на 2,7 млн. т
    • Целевой уровень эффекта на EBITDA: $0,45 млрд в год

    4. Лидерство в области устойчивого развития и безопасности

    • Минимизация воздействия на окружающую среду, включая снижение удельных выбросов на тонну стали на российских площадках до уровня наилучших доступных технологий ЕС
    • Сокращение уровня травматизма до LTIFR** 0,5
    • Высокий уровень мотивации и вовлеченности персонала

Альфа Глобальные дивиденды 2.0 — Мультивалютные инвестиции

Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21—000—1—00028 от 22 сентября 1998 года выдана ФСФР России, без ограничения срока действия. Лицензия на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 077—08158—001000, выдана ФСФР России 30 ноября 2004 года, без ограничения срока действия. Правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами, находящимися под управлением ООО УК «Альфа-Капитал», предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и скидки к расчетной стоимости паев при их погашении. Обращаем Ваше внимание на то, что взимание скидок и надбавок уменьшает доходность инвестиций в инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов. Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Подробную информацию о деятельности ООО УК «Альфа-Капитал» и паевых инвестиционных фондов, находящихся под ее управлением, включая тексты правил доверительного управления, всех изменений и дополнений к ним, а также сведения о местах приема заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев вы можете получить по адресу 123001, Москва, ул. Садовая-Кудринская, д. 32, стр. 1. Телефоны: +7 495 783-4-783, 8 800 200-28-28, а также на сайте ООО УК «Альфа-Капитал» в сети Internet по адресу: www.alfacapital.ru.

ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Еврооблигации». Правила доверительного управления № 0386-78483614 зарегистрированы ФСФР России 18.08.2005 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Баланс». Правила доверительного управления № 0500-94103344 зарегистрированы ФСФР России 13.04.2006 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Облигации Плюс». Правила доверительного управления № 0095-59893492 зарегистрированы ФКЦБ России 21.03.2003 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Резерв». Правила доверительного управления № 0094-59893648 зарегистрированы ФКЦБ России 21.03.2003 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Акции роста». Правила доверительного управления № 0697-94121997 зарегистрированы ФСФР России 12.12.2006 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Ликвидные акции». Правила доверительного управления № 0387-78483850 зарегистрированы ФСФР России 18.08.2005. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Глобальный баланс». Правила доверительного управления № 0907-94126486 зарегистрированы ФСФР России 07.08.2007 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Бренды». Правила доверительного управления № 0909-94126641 зарегистрированы ФСФР России 07.08.2007 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Ресурсы». Правила доверительного управления № 0698-94121750 зарегистрированы ФСФР России 12.12.2006 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Технологии». Правила доверительного управления № 0699-94121833 зарегистрированы ФСФР России 12.12.2006 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Золото». Правила доверительного управления № 0908-94126724 зарегистрированы ФСФР России 07.08.2007 г., ИПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал». Правила доверительного управления № 0034-18810975 зарегистрированы ФКЦБ России 05.04.1999 г. ЗПИФ недвижимости «ЖН». Правила доверительного управления № 1817-94168740 зарегистрированы ФСФР России 24.06.2010 г. ЗПИФ недвижимости «Центр-Сити».)»**. Правила доверительного управления № 3691 зарегистрированы Банком России 19.03.2019 г. БПИФ рыночных финансовых инструментов «ЕВРОПА 600». Правила доверительного управления № 3805 зарегистрированы Банком России 08.08.2019 г. Управляющая компания обращает внимание, что в соответствии с пунктом 7 статьи 21 Федерального закона от 29.11.2001 № 156 «Об инвестиционных фондах» инвестиционные паи биржевого паевого инвестиционного фонда при их выдаче могут приобретать только уполномоченные лица. «БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Управляемые облигации». Правила доверительного управления № 4039 зарегистрированы Банком России 19.05.2020. ЗПИФ недвижимости «Азимут». Правила доверительного управления № 1507-94111384 зарегистрированы ФСФР России 06.08.2009 г., ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ДЕСЯТЬ». Правила доверительного управления № 3633 зарегистрированы Банком России 28.12.2018 г., ЗПИФ недвижимости «Альфа-Капитал Арендный поток-2». Правила доверительного управления № 4093 зарегистрированы Банком России 09.07.2020 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Мой капитал Акции». Правила доверительного управления № 4145 зарегистрированы Банком России 27.08.2020 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Мой капитал Облигации». Правила доверительного управления № 4146 зарегистрированы Банком России 27.08.2020 г. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Управляемые Российские Акции». Правила доверительного управления №4213 зарегистрированы Банком России 23.11.2020. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Китайские акции». Правила доверительного управления №4222 зарегистрированы Банком России 30.11.2020. ЗПИФ недвижимости «Альфа-Капитал ФастФуд». Правила доверительного управления №4265 зарегистрированы Банком России 21.01.2021 г. ЗПИФ недвижимости «Активо одиннадцать». Правила доверительного управления № 3773 зарегистрированы Банком России 16.07.2019 г. ЗПИФ недвижимости «Активо двенадцать». Правила доверительного управления № 3999 зарегистрированы Банком России 19.03.2020 г. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ЧЕТЫРНАДЦАТЬ». Правила доверительного управления № 4153 зарегистрированы Банком России 03.09.2020 г. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ПЯТНАДЦАТЬ». Правила доверительного управления № 4184 зарегистрированы Банком России 19.10.2020 г. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ШЕСТНАДЦАТЬ». Правила доверительного управления № 4321 зарегистрированы Банком России 18.03.2021 г.

Данная информация подготовлена Обществом с ограниченной ответственностью «Управляющая компания «Альфа-Капитал» только для квалифицированных инвесторов, исключительно в информационных целях и не является какого-либо рода офертой, не подразумевался в качестве оферты или приглашения делать оферты, не является прогнозом событий, инвестиционным анализом или профессиональным советом. Указанная информация приведена исключительно в информативных целях и может быть изменена ООО УК «Альфа- Капитал» в любое время без предварительного уведомления. Принимая во внимание вышесказанное, не следует использовать данную информацию в качестве единого руководства для принятия самостоятельных инвестиционных решений. ООО УК «Альфа-Капитал» не дает гарантий или заверений и не принимает какой-либо ответственности в отношении финансовых результатов, полученных на основании использования информации. ООО УК «Альфа-Капитал» рекомендует не полагаться на какую-либо содержащуюся в настоящем разделе сайта информацию в процессе принятия инвестиционного решения, которое должно быть основано на исчерпывающей информации, не несет ответственности за ее использование. Прежде чем приобрести инвестиционный продукт, следует внимательно ознакомиться с повышенными рисками, связанными с финансовыми инструментами, с ограничениями, установленными законодательством Российской Федерации в отношении финансовых инструментов, предназначенных для квалифицированных инвесторов, и особенностями оказания услуг квалифицированным инвесторам. Обращаем внимание, что физическим лицам, являющимся владельцами ценных бумаг, предназначенных для квалифицированных инвесторов, в соответствии с пунктом 2 статьи 19 Федерального закона от 05.03.1999 № 46-ФЗ «О защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг», не осуществляются выплаты компенсаций из федерального компенсационного фонда.

* Ожидаемая доходность стандартной инвестиционной стратегии не гарантируется управляющим и не является идентичной фактической доходности управления имуществом учредителя управления, переданного в доверительное управление по договору, приводится до вычета комиссий, расходов и налогов, рассчитывается для цели определения стандартного инвестиционного профиля в соответствии с требованиями Положения Банка России от 03.08.2015 № 482-П «О единых требованиях к правилам осуществления деятельности по управлению ценными бумагами, к порядку раскрытия управляющим информации, а также требованиях, направленных на исключение конфликта интересов управляющего»

ПИФ — паевой инвестиционный фонд.
ИИС — индивидуальный инвестиционный счет.

© Общество с ограниченной ответстсвенностью «Управляющая компания «Альфа-Капитал», 2009–2021 гг. Инвестиции в паевые инвестиционные фонды (ПИФы), Фолио, доверительное управление активами, инвестиционные стратегии, финансовое консультирование, пенсионные накопления. Инвестиции в акции, облигации и ценные бумаги. Wealth Management, Private Banking, Investing in Mutual Funds.

Growth Investing: пошаговое руководство для начала работы

Инвестирование на фондовом рынке не так сложно, как думают многие профессионалы с Уолл-стрит. На самом деле, применяя последовательный подход, учитывающий несколько ключевых финансовых принципов, таких как диверсификация, осмотрительность и долгосрочное мышление, любой может создать портфель, соответствующий его конкретным пенсионным целям.

Инвестирование в рост — один из самых популярных стилей, и здесь мы подробно рассмотрим этапы использования этой стратегии.

Источник изображения: Getty Images.

Что такое инвестирование в рост?

Во-первых, полезно понять, что такое инвестирование в рост, а что нет. Подход подразумевает покупку акций компаний, обладающих привлекательными характеристиками, которых нет у конкурентов. Сюда могут входить легко измеримые показатели, такие как опережающие рыночные темпы роста продаж и / или прибыли. Они также могут включать в себя более качественные факторы, такие как сильная лояльность клиентов, ценный бренд или мощный конкурентный ров.

Растущие акции, как правило, занимают многообещающие позиции в новых отраслевых нишах, где есть длинные взлетно-посадочные полосы для дальнейшего расширения. Из-за этого желаемого потенциала и необычайно высокого успеха, достигнутого бизнесом в последние годы, акции роста оцениваются с премией, которая отражает оптимизм инвесторов в компании. В результате самый простой способ узнать, смотрите ли вы на растущую акцию, — является ли ее оценка, традиционно ее коэффициент отношения цены к прибыли, высок по сравнению с более широким рынком и его отраслевыми аналогами.

Этот подход отличается от стоимостного инвестирования, при котором основное внимание уделяется акциям, потерявшим популярность на Уолл-стрит. Это акции с более низкой оценкой, которые отражают более скромные перспективы продаж и прибыли. Обе инвестиционные стратегии могут работать, если их применять последовательно, но инвесторы обычно тяготеют к той или иной стороне спектра.

Итак, теперь, когда вы знаете, что инвестирование в рост — это для вас, давайте подробнее рассмотрим шаги, необходимые для получения полной выгоды от стратегии.

Шаг 1. Подготовьте свои финансы

Хорошее практическое правило заключается в том, что вы не должны покупать акции за наличные, которые, по вашему мнению, вам понадобятся, по крайней мере, в ближайшие пять лет. Это потому, что, хотя рынок обычно растет в долгосрочной перспективе, он часто демонстрирует резкие падения на 10%, 20% или более, которые происходят без предупреждения. Одна из самых больших ошибок, которую вы можете сделать как инвестор, — это заставить себя продать акции во время одного из этих периодов спада. В идеале вы будете готовы покупать акции, когда их продают другие.

Шаг 2: освоитесь с подходами к росту

Теперь, когда вы на пути к укреплению финансов, пришло время вооружиться еще одним мощным инструментом: знаниями. В конце концов, есть несколько вариантов стратегий роста инвестиций, которым вы можете следовать.

Например, вы можете сосредоточиться только на крупных, хорошо зарекомендовавших себя компаниях, у которых уже есть история получения положительной прибыли. Ваш подход может быть основан на количественных показателях, которые подходят для скрининга акций, таких как операционная маржа, рентабельность инвестированного капитала и совокупный годовой рост.С другой стороны, многие инвесторы в рост стремятся покупать наиболее прибыльные предприятия, о чем свидетельствует их постоянный рост доли рынка, уделяя меньше внимания ценам на акции.

Часто имеет смысл сосредоточить свои покупки на отраслях и компаниях, которые вы особенно хорошо знаете. Независимо от того, есть ли у вас опыт, скажем, в ресторанной индустрии или в сфере предоставления облачных программных услуг, эти знания помогут вам оценить инвестиции как потенциальных кандидатов на покупку.Обычно предпочтительнее много знать о небольшом сегменте компаний, чем немного разбираться в широком спектре предприятий.

Что важно для вашей прибыли, так это то, что вы последовательно применяете выбранную стратегию и избегаете соблазна перейти от одного подхода к другому просто потому, что он, кажется, работает лучше в данный момент. Этот метод называется «погоня за доходностью», и это верный способ отстать от рынка в долгосрочной перспективе.

Избегайте этой участи, ознакомившись с принципами этой стратегии инвестирования на фондовом рынке.Чтение нескольких классических книг по инвестициям в рост — отличное место для начала, а затем познакомиться с мастерами в этой области.

Например, Т. Роу Прайс считается отцом инвестиций в рост, и, несмотря на то, что он ушел из этой области в 1971 году, его влияние все еще ощущается сегодня. Прайс помог популяризировать идею о том, что рост прибыли компании можно прогнозировать на многие годы, что изменило мышление инвесторов в то время, когда акции считались циклическими краткосрочными инвестициями.

Уоррена Баффета обычно называют стоимостным инвестором, но элементы его подхода относятся к категории роста. Эта цитата Баффета является классической формулировкой стратегии: «Гораздо лучше купить прекрасную компанию по справедливой цене, чем честную компанию по прекрасной цене». Другими словами, цена — важная часть любых инвестиций, но, возможно, сила бизнеса имеет не меньшее, если не большее значение.

Шаг 3: выбор запаса

Пришло время подготовиться к инвестированию.Эта часть процесса начинается с принятия решения о том, сколько денег вы хотите выделить для своей инвестиционной стратегии роста. Если вы новичок в этом подходе, возможно, имеет смысл начать с малого, скажем, с 10% средств вашего портфеля. По мере того, как вы привыкнете к волатильности и по мере накопления опыта инвестирования через различные типы рынков (ралли, спады и все, что между ними), это соотношение может расти.

Источник изображения: Getty Images.

Риск также играет большую роль в этом выборе, поскольку акции роста считаются более агрессивными и, следовательно, более волатильными, чем защитные акции.Вот почему более длительный временной горизонт обычно позволяет более гибко склонить ваш портфель к этому стилю инвестирования.

Хороший способ проверить, не слишком ли много у вас вложено в акции роста, — это не беспокоит ли вас ваш портфель. Если вы беспокоитесь о потенциальных убытках или переживаете из-за прошлых падений рынка, вы можете уменьшить свою подверженность отдельным акциям роста в пользу более разнообразных вариантов.

Покупка фондов роста

Самый простой способ получить доступ к разнообразным акциям роста — через фонд.Многие пенсионные планы включают варианты, ориентированные на рост, и они могут лечь в основу вашей инвестиционной стратегии.

Если вы сделаете самостоятельный выбор, подумайте о покупке индексного фонда, основанного на росте. Индексные фонды — идеальные инвестиционные инструменты, поскольку они обеспечивают диверсификацию с меньшими затратами, чем паевые инвестиционные фонды. Это потому, что, в отличие от паевых инвестиционных фондов, которыми управляют инвестиционные менеджеры, которые пытаются превзойти рынок, индексные фонды используют компьютерные алгоритмы, чтобы просто соответствовать доходности отраслевого эталона.Поскольку большинство инвестиционных менеджеров не достигают этого эталона, вы, как правило, получаете индексный фонд впереди всех.

Индексный фонд Годовые расходы Оборот
Vanguard Growth Index Fund 0,17% 6%
SPDR S&P 500 Рост ETF 0,04% 20%
iShares Russell 1000 Рост ETF 0,2% 13%

Источники данных: проспекты Vanguard, SPDR и iShares.

Скрининг запасов роста

Если вы хотите сделать еще один шаг в сфере «сделай сам», вы можете купить отдельные акции роста. Этот подход имеет самый высокий потенциал для получения прибыли, превосходящей рынок, но он также несет в себе гораздо больший риск, чем инвестирование в диверсифицированный фонд.

Чтобы найти акции роста, просмотрите такие факторы, как эти:

  • Рост прибыли на акцию или прибыли, которую компания получает каждый год, выше среднего.
  • Рентабельность выше среднего (операционная маржа или валовая маржа), или процент продаж, которые компания превращает в прибыль.
  • Высокий исторический рост выручки или продаж.
  • Высокая рентабельность инвестированного капитала, которая является показателем того, насколько эффективно компания тратит свои денежные средства.

В то же время вы должны остерегаться красных флажков, которые повышают риск для бизнеса. Несколько примеров:

  • Компания зафиксировала годовой чистый убыток за последние три года. Это не является препятствием для большинства инвесторов в рост, но предполагает, что компании еще предстоит построить устойчивую бизнес-модель.
  • Компания имеет низкую рыночную капитализацию (например, менее 500 миллионов долларов США). Крошечные акции уязвимы для более крупных конкурентов и многих других сбоев, которые могут угрожать всему их бизнесу. В результате многие инвесторы чувствуют себя комфортно, начиная свой поиск в диапазоне акций со «средней капитализацией».
  • Недавно произошла перестановка в руководстве, особенно на посту генерального директора.
  • Продажи и / или рентабельность падают. Она не будет считаться акцией роста, если ее основные операционные показатели будут снижаться.

Шаг 4: максимизация прибыли

Растущие акции имеют тенденцию быть волатильными, и хотя ваша цель должна заключаться в удержании каждой инвестиции в течение как минимум нескольких лет, вы все равно захотите следить за значительными изменениями цен по нескольким ключевым причинам.

  1. Если часть ваших активов приобрела такую ​​большую ценность, что доминирует в вашем портфеле, возможно, имеет смысл уменьшить ваши риски путем ребалансировки вашего портфеля.
  2. Если цена акции вырастет намного выше вашей оценки ее стоимости, вы можете рассмотреть возможность ее продажи, особенно если вы определили другие, более разумные по цене инвестиции, на которые можно направить средства.
  3. Если компания столкнулась с трудностями, которые нарушили ваш первоначальный инвестиционный тезис или причину, по которой вы купили акции в первую очередь, вы можете захотеть продать. Несостоятельный тезис может включать в себя серьезные ошибки со стороны управленческой команды, долгосрочное снижение ценовой политики или нарушение со стороны более дешевого конкурента.

Это лишь некоторые из многих причин, по которым инвестор может захотеть внести изменения в свой портфель, решив продать акции.

Предполагая, что вы выполнили свою домашнюю работу, когда изначально покупали акции, в большинстве случаев ваша работа будет сводиться к тому, чтобы сидеть спокойно, проявлять терпение и позволять силе сложного накопления прибыли в полной мере повлиять на ваш портфель в течение следующих 10-20 или 30 лет и более.

Лучшая стратегия инвестирования в акции роста

Это руководство посвящено лучшей стратегии инвестирования в акции роста. Кто-то называет это искусством, кто-то наукой, но оба правы. Инвестирование — это искусство и наука, и нигде это не так актуально, как в случае с акциями роста. Наука инвестирования требует фундаментальных исследований.

Вы должны знать, что такое акции роста и как работает основной бизнес.

Искусство в покупке.Акции роста — горячая тема, потому что они приносят инвесторам деньги. Их стоимость легко завышается, а неосторожные трейдеры могут остаться в стороне, когда цены падают без предупреждения. Успешные торговые стратегии потребуют много тяжелой работы.

Хорошая новость в том, что можно делать быстрорастущие инвестиции. Акции роста — популярный инвестиционный инструмент. Если кто-то зарабатывает деньги, то это можете быть и вы. Все, что нужно, — это некоторые знания, распорядок дня, список наблюдения и уверенность, чтобы действовать в нужный момент

Не всякий рост — это хороший рост для инвестора в акции роста.

Есть три способа роста компании; Органически, расширяюще или приобретающе.

  • Органический рост — это когда бизнес улучшается и сопоставимые продажи растут из квартала в квартал или из года в год. Органический рост может произойти в любом бизнесе при подходящих условиях. Точно так же органический рост может стать отрицательным при изменении условий. Органический рост — это хорошо, но не лучшим образом.
  • Экспансионный рост — это когда бизнес реинвестирует и физически увеличивает свою деятельность.Это может быть связано с инвестициями в оборудование для производителя, более крупными производственными мощностями для переработчиков и упаковщиков или с открытием новых мест для розничной торговли или ресторана. Экспансионный рост обычно приводит к низкому уровню дохода на акцию или его отсутствию, более высокому коэффициенту долга или сочетанию того и другого. Компании с более высоким долгом или низкой прибылью на акцию можно простить, если причиной являются реинвестиции и рост.
  • Приобретение — это когда компания покупает другую компанию. Хорошим примером этого является рынок напитков для взрослых. Такие компании, как Constellation Brands и AB-Inbev, годами борются с органическим и экспансионистским ростом.Они решили эту проблему, купив более мелких операторов, тем самым увеличив выручку и чистую прибыль. Приобретающий рост — это нормально для инвестора, инвестирующего в дивиденды, но не то, что предпочитает инвестор в акции Growth Stock.

Если вам нужно довольствоваться только одним типом роста вашего бизнеса, вам нужен расширенный рост. На ум приходят такие названия, как Shake Shack и Chipotle Mexican Grill, экспансионный рост может обеспечить максимальную прибыль. Эти компании изначально были небольшими региональными операторами, но сейчас работают над расширением деятельности в масштабах всей страны.

Наилучший тип роста для вашего портфеля быстрорастущих акций — это комбинация всех трех. Cintas — это компания, которая расширяет магазины и улучшает продажи. Cintas ни в коем случае не является высокопрофессиональной акцией для роста, но сочетание органического роста, расширения и приобретения привело к тому, что цена ее акций за последние пять лет выросла с 85 до 265 долларов. Это рост на 215%, не считая выплачиваемых дивидендов.

Погрузитесь в поток: вы должны знать, когда рынок нормальный, чтобы понять, когда это не так.

Разработка торгового распорядка — лучший способ войти в поток. Я знаю, что практически каждый торговый гуру говорит вам делать это, разница в том, что я не собираюсь приукрашивать вещи. Вы не можете просто начать торговать и знать, что происходит. Чтобы понять, когда рынок нормальный, нужно время. Для получения дополнительной информации прочтите эту статью о том, как выбрать лучшую торговую стратегию.

Это может показаться странным, но вы должны знать, когда рынок нормальный, чтобы понимать, когда это не так.Знание того, когда рынок ненормальный, является ключом к успеху, потому что часто это лучшие времена для покупки и продажи акций.

Я начал читать книги, сколько мог, и вел торговый журнал. Журнал может включать все, что вы узнаете о торговле, в моем я отслеживаю экономические данные, которые поступают от недели к неделе и от месяца к месяцу, а также за движением рынка.

Я делаю записи в журнале и принимаю решения об инвестициях каждую неделю в одно и то же время, когда я знаю, что меня никто не побеспокоит.Важно, чтобы ваш распорядок был легким и непринужденным. Я считаю свою работу приятной, потому что мне нравится знать, что происходит на рынке, мне не терпится увидеть, как идут дела с акциями в моих списках наблюдения.

Развитие привычек облегчает преодоление психологических рисков трейдинга. И жадность, и страх могут заставить нас совершать плохие сделки. Чем больше мы можем сделать для создания объективной, повторяемой торговой стратегии, тем больше вероятность того, что наши портфели будут работать хорошо.

Я расскажу о техническом анализе чуть позже. Дело в том, что движения рынка определяются фундаментальными факторами (долгосрочными), экономическими условиями (среднесрочными) и новостями (краткосрочными).Если вы хотите понять, почему рынок движется именно так, как сейчас, понимание фундаментальных экономических условий имеет решающее значение, особенно для акций роста. Компания не может расти, если ей противостоят фундаментальные или экономические условия.

Выбор акций — легкий путь к более глубокому знанию рынка.

Выбор акций — это не путь к богатству, как вы думаете, это путь к более глубокому знанию рынка. Экспертным наблюдателям за рынком и трейдерам не нужно «выбирать» акции, потому что они уже знакомы с большинством акций, по крайней мере, теми, которыми им нравится торговать.Вот что я хочу вам сказать. Выбор акций — хороший обучающий инструмент, который поможет вам лучше ориентироваться на рынке.

Быть в гармонии с рынком — это мой способ сказать «войти в зону» или «найти свой дзен». Быть в курсе событий рынка означает, что вы знаете, почему рынок сделал то, что он сделал сегодня, какие акции ABC упали и почему вы должны быть покупателем или продавцом.

Еще одна цель выбора акций — составить списки наблюдения. Списки наблюдения — это списки акций, которые соответствуют критериям акций роста, акций с высокой доходностью, дивидендов, акций промышленных предприятий или акций технологических компаний.Выбор списка наблюдения поможет улучшить вашу стратегию торговли растущими акциями. Это те акции, о которых вы хотите узнать больше, те, с которыми вы хотите быть в гармонии, и все остальное не имеет значения.

Можно создавать несколько списков наблюдения. Есть много типов акций, много типов инвестиций, и вы можете найти акции роста практически в каждом секторе рынка. Со временем я разработал списки наблюдения для каждого сектора, мне нравится обновлять их раз в квартал по окончании цикла доходов и отслеживать любые новости между ними.Также прочтите это руководство о том, как торговать пенни-акциями для начинающих.

списков наблюдения, легче всего выбрать победителя, если все ваши варианты верны.

Списки наблюдения можно создавать разными способами. Стандартные экраны — это один из способов, но не всегда лучший. Холодные экраны с цифрами, которые не всегда сообщаются точно, часто оказываются бесполезными. Экран для роста акций может быть основан на росте прибыли на акцию или выручке от квартала к кварталу или по сравнению с прошлым годом.

  • Рыночная капитализация. Установите рынок минимум на 500 миллионов долларов.Рыночная капитализация в 500 миллионов долларов все еще невелика, но достаточно велика, чтобы отсеять большинство наиболее рискованных компаний с растущими акциями. Щелкните здесь, чтобы узнать больше об управлении торговыми рисками.
  • Цена. Цена акций на самом деле не имеет значения, но вы должны быть уверены, что это компания, которой хотят владеть другие. Что я делаю, так это устанавливаю экран как минимум на 10 долларов, если вы не можете найти то, что ищете, понизьте порог. Если вариантов слишком много, вы всегда можете поднять его.
  • Том. Объем торгуемых акций является важным фактором по многим причинам.Чем выше объем, тем выше ликвидность, а это значит, что вам будет легче входить и выходить по желаемым ценам. Мне нравится искать не менее 1 миллиона акций со средним 30-дневным объемом. Выше, конечно, лучше. Более низкий уровень не делает акцию недопустимой, просто более рискованной. Кроме того, узнайте о лучшей стратегии объемной торговли.
  • Рост выручки. Это фигура, с которой вам, возможно, придется поиграть, чтобы получить желаемые результаты. Для реальных результатов роста акций прогнозируемый рост выручки должен быть выше 20% в годовом исчислении и носить долгосрочный характер, а не только на один год.
  • Рост прибыли. Это еще одна цифра, с которой вам, возможно, придется поиграть, потому что не все великие, быстрорастущие компании имеют положительную прибыль или положительный рост прибыли. Посмотрите, Amazon, это самая большая компания в мире, которая зарабатывает больше всего денег, но не всегда приносит прибыль из-за реинвестирования.

Все эти индикаторы невероятно полезны. Я нашел отличный способ составить список для наблюдения за растущими акциями — это видеть самые горячие новости. Если рынок воодушевлен акцией, вы можете быть уверены, что она увидит большие движения, обычно в сторону повышения, если рост будет положительным.

Итак, акции, которые вы видите в новостях, могут быть не теми, которые вы хотите покупать, потому что их цена уже может быть повышена. Вот почему вы хотите посмотреть на своих сверстников. Любая стоящая торговая платформа на фондовом рынке внесет в список компаний-аналогов. В этом списке я нахожу большое количество моих лучших выборов.

При составлении списка наблюдения за растущими акциями остерегайтесь финансового инжиниринга. Акции, которые действительно растут, могут обеспечивать стабильный квартальный и годовой доход и рост прибыли без обратного выкупа акций.Обратный выкуп акций — это здорово, они помогают сконцентрировать акционерную стоимость, но если это единственная причина роста EPS, то акции следует выбросить.

Рост против инвестирования в стоимость, и победителем становится инвестирование в рост, потому что акции роста растут в цене намного быстрее. Сложная часть инвестирования в рост — это поиск правильных акций роста.

Мои списки наблюдения со временем растут, сужаются и развиваются. Я добавляю акции по мере их нахождения и вырезаю их, когда углубляюсь в имеющуюся информацию и нахожу то, что мне не нравится.Со временем они достигли точки, когда дело было не в том, что я собирался покупать, а в том, когда я собирался покупать каждую акцию в моем списке.

Наберитесь терпения, следите за тенденцией, а не за толпой.

Как только ваш список наблюдения будет составлен, вы должны его просмотреть. Наблюдать за ним — значит быть в курсе новостей, отслеживать цены на графиках и ждать подходящего момента. Одна из самых сложных вещей в торговле и инвестировании в Growth Stocks — это сам рынок. Рост Акции — это интересно, хорошие новости обычно вызывают ажиотаж, хорошие новости на рынке приводят к росту цен, потому что привлекают новые деньги.Плохая новость в том, что если вы будете следовать за толпой, вы не получите лучшие цены.

Урок номер один, который я усвоил за долгие годы, и это справедливо для любого типа инвестирования или торговли, — это терпение. Вы должны дождаться подходящего времени, чтобы получить лучшие цены. Лучшее время, чтобы получить лучшую цену на растущую акцию, часто бывает самым трудным временем для нажатия на курок. Чтобы принять решение о покупке.

Почему? Потому что для снижения цен нужны плохие новости или разочарование.Акции роста движимы надеждами, мечтами и эйфорией больше, чем чем-либо еще. Да, это тоже требует хороших фундаментальных показателей, но цена акций не зависит от сегодняшней прибыли, она торгуется на основе того, что, по мнению рынка, компания заработает завтра, в следующем месяце и следующем году.

Что нужно хорошему инвестору и трейдеру в акции роста, так это новости, которые изменят прогноз на будущее. Не в плохом смысле, ровно достаточно, чтобы изменить прогноз на будущее, чтобы рынок перезагрузился. Когда рынок сбрасывается, его ожидания изменятся, и это может привести к резкому, часто быстрому падению цен.

Это когда вы покупаете по низким ценам. Вы будете вознаграждены за это позже.

Технический анализ — это название, которое трейдеры называют искусству наблюдения за графиками и расчетов времени рынка. Есть буквально тысячи способов анализировать рынок с помощью технического анализа, единственные, что действительно имеют значение, — это тренд и поддержка / сопротивление. Тренд — это направление, в котором движется цена акции, поддержка и сопротивление — это уровни цены, на которых тренд изменился или объем был высоким.

Если вы не уверены в уровне поддержки или сопротивления, или если тренд сильный, проверьте объем торгов.Объем торгов — безусловно, лучший индикатор направления цены акции. Если объем увеличивается при повышении цены, это признак увеличения спроса и высокая вероятность того, что тренд продолжит расти. Существует большая разница между инвестированием в рост и инвестированием в стоимость, о которой многие люди не знают. Мы предпочитаем инвестирование в рост, потому что оно показало ценность по сравнению с динамикой роста акций, рост всегда будет побеждать.

Есть несколько индикаторов инвестирования в акции роста, которые я люблю использовать, чтобы помочь мне определить тренд, силу тренда, а также поддержку и сопротивление.Это стохастик и MACD. MACD измеряет импульс движения акции через схождение и расхождение двух скользящих средних. Стохастики предполагают, что ежедневное движение цены является случайным в рамках общей тенденции. Он отслеживает эти случайные движения, чтобы определить направление, силу и состояние основных рыночных тенденций.

Падение цен на акции в рамках восходящего тренда, которое вскоре сопровождается бычьими сигналами на MACD и стохастике, является одним из самых мощных технических сигналов для входа, которые я знаю.

Не теряйте лес за деревьями, держите в поле зрения общую картину!

Я знаю, что разработка торговой стратегии может показаться невозможной, но это не так. Все, что нужно, — это немного преданности делу, терпения и большого интереса. Цель — найти и инвестировать в акции роста. Этот метод разрабатывает торговый распорядок, который включает чтение, обучение, исследования, просмотр акций, списки наблюдения и, в конечном итоге, покупки.

Купить прибыльные акции роста легко. Самое сложное — продать их.

Одна из первых вещей, которую я понял, когда начал торговать, — это то, что вы не зарабатываете деньги, пока не продадите. Одно дело — купить акцию и показать прибыль, и совсем другое — продать эту акцию, когда вы показываете прибыль. Те же самые эмоции страха и жадности, которые могут удерживать вас от возможной сделки, также затрудняют выход из нее.

Вы думаете про себя: «Я могу заработать немного больше», но вы никогда этого не делаете. Я на собственном горьком опыте узнал, что жадных торговцев действительно забивают, как свиней.Лучше быть толстым, как свинья, и фиксировать прибыль, когда это возможно, поэтому я всегда устанавливаю цели и стоп-лоссы. Цели говорят мне, когда я должен фиксировать прибыль, стоп-лоссы защищают от моментов, когда мне нужно фиксировать прибыль.

Некоторые трейдеры используют скользящий стоп-лосс, который следует за ценой закрытия акций или скользящей средней, но не за мной. Мне нравится использовать для себя те же цели поддержки и сопротивления. Когда цена акции движется вверх, выше и от следующей цели более высокого сопротивления, мой стоп-лосс перемещается чуть ниже этого уровня.Если акция торгуется на рекордно высокой территории, я позволяю ей расти до распродажи или коррекции, а затем двигаюсь, когда устанавливается новая поддержка. Если вас интересуют скользящие средние, узнайте больше о стратегии экспоненциальной скользящей средней здесь.

Заключение — Лучшая стратегия роста акций

В конце концов, все дело в прибыли. Если вы обнаружите, что прибыль компании растет в результате органического роста, роста числа приобретений или экспансионистского роста, вы нашли кандидата в свой список наблюдения.Если компания оправдает ваши ожидания, другие трейдеры согласятся с вами, и вы увидите это на графике и в ценовом действии. Если вы достаточно долго наблюдаете за акциями и чувствуете рынок, это даст вам возможность для покупки, которой вы можете воспользоваться.

Не волнуйтесь, если вы упустите первую возможность торговать по стратегии инвестирования в акции Best Growth Stock, потому что будет много других. Терпение — ключ к успеху. Последнее, что вы хотите делать с акциями роста, — это гоняться за ростом цен, это отличный способ потерять деньги.После того, как вы войдете в позицию, дождитесь, пока цена поднимется. Если у вас есть возможность продажи (новости, вызывающие резкое движение цен вверх), всегда используйте ее. Продавайте и забирайте прибыль.

Перед тем, как отправиться в путь, обязательно ознакомьтесь с этим изящным инструментом, который поможет вам рассчитать рост вашего счета Forex.

Пожалуйста, поделитесь этой торговой стратегией ниже и сохраните ее для личного использования! Спасибо, трейдеры!

Обладая более чем 50-летним опытом совместной торговли, «Руководства по торговой стратегии» предлагают торговые руководства и ресурсы для обучения трейдеров во всех сферах жизни и мотивации.Мы специализируемся на обучении трейдеров любого уровня навыков торговле акциями, опционами, валютой, криптовалютами, товарами и многим другим. Мы предоставляем контент для более чем 100000+ активных подписчиков и более 2500+ участников. Наша миссия — восполнить недостаток хорошей информации для рыночных трейдеров и упростить обучение трейдингу, предоставив читателям подробный план с пошаговыми правилами, которым нужно следовать.

Рост против инвестиций в стоимость — Верность

Рост или стоимость.Взвешивание достоинств этих двух конкурирующих стилей инвестирования похоже на выбор между Бэтменом и Суперменом. Вам нужно и то, и другое.

Как растущие, так и стоимостные акции могут максимизировать ценность для инвесторов, но две школы инвестирования используют разные подходы.

Инвестиции в рост

Инвесторов в рост привлекают компании, которые, как ожидается, будут расти быстрее (либо по доходам, либо по потокам денежных средств, и определенно по прибыли), чем остальные.Поскольку рост является приоритетом, компании реинвестируют прибыль в себя с целью расширения в виде новых рабочих, оборудования и приобретений.

Не ждите дивидендов от растущих компаний — прямо сейчас вырасти или уедешь. Растущие компании предлагают более высокий потенциал роста и поэтому по своей природе более рискованны. Нет гарантии, что вложения компании в рост успешно приведут к прибыли. Акции растущего капитала испытывают более сильные колебания цен на акции, поэтому они могут лучше всего подходить для терпимых к риску инвесторов с более длительным временным горизонтом.

Инвестиции в стоимость

Стоимостное инвестирование — это поиск алмазов в алмазном сырье — компании, цены на акции которых не обязательно отражают их фундаментальную ценность. Ценностные инвесторы ищут компании, торгующие по цене акций, которая считается выгодной. Со временем рынок должным образом признает стоимость компании, и цена будет расти.

Кроме того, фонды оценки не делают упор в первую очередь на росте, поэтому, даже если акции не повышаются в цене, инвесторы обычно получают выгоду от выплаты дивидендов. Акции стоимости имеют более ограниченный потенциал роста и, следовательно, могут быть более безопасными инвестициями, чем акции роста.

Рост или стоимость акций — небольшая шпаргалка

Запасы роста

  • Более «дорого»: цены на их акции высоки по сравнению с их продажами или прибылью.Это связано с ожиданиями инвесторов относительно более высоких продаж или прибыли в будущем, поэтому ожидайте высоких соотношений цены к продажам и цены к прибыли.
  • Рискованнее: сейчас они дороги, потому что инвесторы ожидают больших успехов. Если планы роста не осуществятся, цена может резко упасть.

Стоимость акций

  • Менее «дорогое»: их акции невысоки по сравнению с их продажами или прибылью.
  • Менее рискованно: они уже доказали способность получать прибыль на основе проверенной бизнес-модели.Однако повышение стоимости акций не гарантируется — инвесторы, возможно, уже правильно оценили стоимость акций.

Есть ли фонды, которые предлагают и то, и другое?

Существуют «смешанные» фонды, созданные управляющими портфелями, которые инвестируют как в акции роста, так и в акции стоимости. Многие менеджеры этих смешанных фондов преследуют стратегию, известную как «рост по разумной цене» (GARP), уделяя особое внимание растущим компаниям, но с большим вниманием к традиционным показателям стоимости.

Стиль — это один фактор, размер — другой

При выборе фонда акций или отдельных акций учитывайте 2 основные категории: стиль и размер. Вы только что стали мастером стиля — мы ценим ваш рост (видите, что мы там сделали?). Другая категория — это размер, который можно измерить рыночной капитализацией.Этот термин просто описывает размер компаний, в которые фонд инвестирует, измеренный общей стоимостью всех находящихся в обращении акций. Размер имеет значение.

Используйте карты стилей Fidelity, чтобы найти подходящий фонд

Карты стилей

Fidelity используют комбинацию недавних и исторических данных Morningstar ® для категоризации этой дихотомии размера / стиля.На горизонтальной оси фонд классифицируется как стоимость, смешивание или рост. На вертикальной оси фонд классифицируется по рыночной капитализации. «Малый» имеет рыночную капитализацию менее 2 миллиардов долларов, «средний» — 2–10 миллиардов долларов, а «большой» — больше 10 миллиардов долларов. На карте ниже, например, обозначен фонд роста с большой капитализацией.

Если вы можете определить свою собственную стратегию, выбрав одну из 9 категорий размера / стиля, то вы можете выбрать из количества фондов в этой категории.Эти фонды также могут обеспечить диверсификацию, что необходимо любому разумному инвестору. В конечном счете, то, что может быть лучше для вас, — это сочетание фондов роста и стоимости.

Следующие шаги для рассмотрения

Получите лучший в отрасли инвестиционный анализ.

Найдите инвестиционные идеи, соответствующие вашим целям.

Получите подборку средств от Fidelity или независимых экспертов.

инвестиционных стратегий: как выбрать правильную стратегию для вас

Ваша инвестиционная стратегия похожа на план игры по созданию портфеля.Но очень важно найти тот, который подходит для ваших целей и жизненной ситуации. У 25-летнего человека должна быть другая стратегия, чем у 65-летнего.

Обычно мы тратим приличное количество времени на планирование рабочего дня, отпуска и покупку машины, но мы часто забываем (или предпочитаем игнорировать) самый важный план из всех: составление нашей инвестиционной стратегии и план на случай старения и на пенсию.

Вложение денег без инвестиционной стратегии похоже на футбольную команду, вступающую в игру без сборника правил.Хотя они и не требуются, они значительно повышают ваши шансы на победу. Создание инвестиционной стратегии должно быть вашим вторым шагом после того, как вы изучите некоторые основы инвестирования на фондовом рынке, например, как читать котировки акций и как покупать акции, а также другую информацию для начала работы, которую можно найти здесь.

Важность определения вашей инвестиционной стратегии

Наличие инвестиционной стратегии похоже на буклет с инструкциями, который проведет вас через процесс инвестирования. Это поможет вам отказаться от многих потенциальных инвестиций, которые могут плохо работать сверхурочно или не подходят для инвестиционных целей, которых вы хотите достичь.

При создании инвестиционной стратегии важно количественно определить, чего вы хотите достичь. Заявление о том, что вы просто хотите заработать деньги или стать богатым, бесполезно. Лучшей целью было бы сказать: «Я хочу получить в течение следующих 10 лет среднегодовую прибыль 8% на свои инвестиционные взносы, чтобы накопить 200 000 долларов, которые будут использованы для покупки коттеджа». Чем конкретнее цель, тем лучше. И это еще не все. Инвестиционная стратегия бесполезна без ее понимания.DIY.FUND помогает вам создавать портфолио и контролировать свои инвестиции, чтобы лучше понимать их и управлять ими. Есть много разных стратегий, которые применимы к различным инвестиционным целям, ключ состоит в том, чтобы соединить правильную стратегию с правильной целью.

После того, как вы немного познакомитесь с терминологией фондового рынка и будете готовы сделать следующий шаг, мы обнаружили, что этот информационный бюллетень является ЛУЧШИМ для начинающих инвесторов, чтобы ПОЛУЧИТЬ ЛУЧШИЕ АКЦИОНЕРНЫЕ ВЫБОРЫ, которые постоянно опережали рынок за последние 5 годы.Фактически, их последние 24 выбора акций имеют среднюю доходность 111%. Это означает, что вы бы более чем удвоили свои деньги за 12 месяцев, если бы купили хотя бы небольшую часть каждого из их выбора. Узнайте больше об этом информационном бюллетене и получите следующие акции 24 всего за 99 долларов.

5 типов инвестиционных стратегий

  1. Стоимостное инвестирование

    Инвестиционная стратегия, ставшая популярной у Уоррена Баффета, принцип стоимостного инвестирования прост: покупайте акции, которые дешевле, чем они должны быть.Чтобы найти акции по заниженной цене, необходимо провести много исследований фундаментальных показателей компаний, лежащих в их основе. И как только вы их найдете, их цена может вырасти через несколько месяцев или лет. Этот метод «купи и держи» требует терпеливого инвестора, который хочет сохранить свои деньги вложенными в течение нескольких лет. В то время как фондовый рынок приносил около 8% годовых за последние 100 лет, есть несколько человек, таких как Уоррен Баффет, чьи акции значительно превзошли рынок. Если вы планируете держать свои деньги, вложенные в фондовый рынок в течение нескольких лет, и вам нужен лучший источник отличных рекомендаций по «стоимостным акциям», прочтите этот обзор самого популярного информационного бюллетеня по стоимостному инвестированию, каждый из которых превзошел рынок более чем на 60%. последних 5 лет.Все инвесторы должны понимать хотя бы основы стоимостного инвестирования.

  2. Доходное инвестирование

    Доходное инвестирование — отличный способ накопить богатство с течением времени. Доходное инвестирование включает в себя покупку ценных бумаг, которые обычно приносят доход по стабильному графику. Облигации являются наиболее известным типом ценных бумаг с фиксированным доходом, но в эту категорию также входят акции с выплатой дивидендов, биржевые фонды (ETF), паевые инвестиционные фонды и инвестиционные фонды недвижимости (REIT). Инвестиции с фиксированным доходом обеспечивают надежный поток доходов с минимальным риском и, в зависимости от риска, который хочет принять инвестор, должны составлять хотя бы небольшую часть каждой инвестиционной стратегии.

  3. Инвестиции в рост

    Инвестиционная стратегия, ориентированная на прирост капитала. Инвесторы в рост ищут компании, демонстрирующие признаки роста выше среднего за счет выручки и прибыли, даже если цена акций кажется высокой с точки зрения таких показателей, как отношение цены к прибыли или отношения цены к балансовой стоимости. То, что Уоррен Баффет сделал для инвестирования в стоимость, сделал Питер Линч для инвестирования в рост. Относительно более рискованная стратегия, инвестирование в рост предполагает инвестирование в более мелкие компании с высоким потенциалом роста, голубые фишки и развивающиеся рынки.

  4. Small Cap Investing

    Инвестиционная стратегия, подходящая для тех, кто хочет взять на себя немного больше риска в своем портфеле. Как следует из названия, инвестирование с малой капитализацией подразумевает покупку акций небольших компаний с меньшей рыночной капитализацией (обычно от 300 до 2 миллиардов долларов). Акции с малой капитализацией привлекают инвесторов своей способностью оставаться незамеченными. Акции с большой капитализацией часто имеют завышенные цены, поскольку все обращают на них внимание. Акциям с малой капитализацией, как правило, уделяется меньше внимания, потому что: а) инвесторы избегают своей рискованности и б) институциональные инвесторы (например, паевые инвестиционные фонды) имеют ограничения, когда дело касается инвестирования в компании с малой капитализацией.Инвестиции с малой капитализацией должны использоваться только более опытными инвесторами в акции, поскольку они более волатильны и поэтому их трудно торговать.

  5. Социально ответственное инвестирование

    Портфель, состоящий из экологически и социально дружественных компаний, при этом сохраняя конкурентоспособность наряду с другими видами ценных бумаг в типичной рыночной среде. В сегодняшнем современном мире инвесторы и широкая общественность ожидают, что компании будут проявлять некоторую социальную сознательность, и вкладывают свои деньги туда, где им нужно.SRI — это один из путей к поиску прибыли, обеспечивающий значительную сопутствующую выгоду для всех.

Как выбрать инвестиционную стратегию, которая подходит именно вам

Создание инвестиционной стратегии похоже на покупку нового автомобиля: прежде чем вы посмотрите на разные модели, вам нужно выяснить, какой стиль вам больше всего подходит. И, как и автомобили, при создании инвестиционной стратегии можно выбирать из множества стилей. При выборе правильной стратегии инвестирования есть вопросы, на которые нужно ответить в первую очередь.Каков ваш инвестиционный горизонт? Какой отдачи вы хотите добиться? К какому риску вы готовы относиться? На что будут направлены средства от этой инвестиции? Ответы на эти вопросы в конечном итоге также помогут в создании вашего портфолио.

Определение того, какова будет ваша разбивка между денежными средствами, ценными бумагами с фиксированным доходом и акциями, — хорошее начало для создания вашей инвестиционной стратегии. Распределение ваших активов в конечном итоге зависит от вашей терпимости к риску. Консервативный инвестор может предпочесть держать 80% своего портфеля в виде ценных бумаг с фиксированным доходом и 20% в акциях.Обратное будет верно для агрессивного инвестора, в то время как сбалансированный инвестор будет следовать разделу 50 на 50.

С точки зрения конкретных инвестиционных стратегий в рамках распределения ваших активов, если вы являетесь инвестором с высоким риском и долгим инвестиционным горизонтом, вы можете включить в свой портфель инвестиции с малой капитализацией и инвестированием в рост. Если у вас умеренная толерантность к риску и более короткий инвестиционный горизонт, вы можете больше подходить для инвестиций в стоимость и доход. Если у вас низкая толерантность к риску и короткий инвестиционный горизонт, вы можете сосредоточиться исключительно на доходном инвестировании.Для тех, кто ищет компании, которые стремятся не навредить, вы можете относительно легко добавить социально ответственные активы в свой портфель. Также важно адаптироваться к той инвестиционной стратегии, которая вам больше всего подходит. Тот, кто умеет выбирать акции роста, может сделать эту стратегию приоритетной в своем портфеле.


НАГРАДА ЗА ЛУЧШУЮ ИНФОРМАЦИОННУЮ РАССЫЛКУ ЗА ВЫБОР АКЦИЙ 2020 ГОДА (ОБНОВЛЕНИЕ 2 января 2021 г.)

Советник по акциям Motley Fool получает нашу награду как лучший информационный бюллетень 2020 года со средним увеличением запасов на 78%!

Мы отслеживаем ВСЕ акции Motley Fool с января 2016 года.Это более 5 лет и более 120 акций. По состоянию на пятницу, 1 января 2021 года, 21 из 24 акций, выбранных в 2020 году, выросли, а средняя доходность составила 78% по сравнению с 19% SP500. Взгляните на некоторые из их выборов 2020 года:

  • Lemonade (LMND) — 3 декабря 2020 г. — рост 52%
  • Autodesk (ADSK) — 15 октября — повышение на 21%
  • Fiverr Intl (FVRR) — 3 сентября , Сбор в 2020 году увеличился на 67% всего за 4 месяца
  • CrowdStrike (CRWD) — 4 июня 2020 года выбор уже увеличен 120%
  • ServiceNow (NOW) — 7 мая 2020 года сбор увеличен на 44%
  • Zoom Video (ZM ) — 16 апреля 2020 г. подборка увеличена на 124%
  • Shopify (SHOP) — 2 апреля 2020 г. подборка и увеличена на 226%
  • Zoom Video (ZM) — подборка 19 марта 2020 г. повторно рекомендована, и она уже активна 172%
  • DexCom (DXCM) выбран 20 февраля 2020 г., прямо перед крахом рынка, и он все еще растет 22%
  • NVTA выбран 6 февраля 2020 г. повышен на 88%
  • Tesla (TSLA) выбран 2 января 2020 г. крах, и он вырос на 720%

Теперь никто не может гарантировать, что их следующий выбор будет таким же сильным, но наш 5-летний опыт оказался очень прибыльным (их выбор 2019 года сейчас на 113%, а их выбор в 2018 году — на 200%).Они также заявляют, что с самого начала их средний рост составил 570%, и теперь мы им верим. Многие аналитики говорят, что рынок BULL продолжится в 2021 году с президентством Байдена, поэтому убедитесь, что у вас лучшие акции!

Обычно стоимость услуги Fool составляет 199 долларов в год, но в настоящее время они предлагают ее всего за 99 долларов в год на ЭТОЙ НОВОЙ СТРАНИЦЕ ПОДПИСЧИКА.

НАЖМИТЕ ЗДЕСЬ, чтобы получить акции Motley Fool’s Stock Picks всего за 99 долларов в год!



ПОЛУЧИ БЕСПЛАТНО ДО 1000 ДОЛЛАРОВ

ПРИ ОТКРЫТИИ БРОКЕРСКОГО СЧЕТА ROBINHOOD

Robinhood был первым брокерским сайтом, который НЕ взимал комиссию при открытии в 2013 году.Они только что прошли 10 000 000 учетных записей и, чтобы отпраздновать это событие, предлагают до 1000 долларов в качестве бесплатного запаса, когда вы открываете новую учетную запись.

Вот подробности: Вы должны нажать на специальную промо-ссылку, чтобы открыть свою новую учетную запись Robinhood. Затем, когда вы пополните свой счет как минимум на 10 долларов, вы получите одну акцию стоимостью от 5 до 500 долларов. Затем вы получите ссылку, чтобы поделиться с друзьями. Каждый раз, когда один из ваших друзей открывает учетную запись, вы будете получать еще одну бесплатную акцию стоимостью от 5 до 500 долларов.Щелкните здесь, чтобы узнать больше об этом специальном предложении Robinhood.

Получите бесплатные акции СЕЙЧАС

(пока не поздно)


Рост или стоимостное инвестирование — Какая инвестиционная стратегия лучше?

Инвестирование в рост и инвестирование в стоимость — это два очень разных, но общих подхода к инвестированию. Появление новых подрывных компаний за последние два десятилетия доказало важность наличия акций растущих компаний.

Источник изображения: Tashatuvango / Shutterstock.com

Между тем обвалы фондового рынка в 2000 и 2008 годах доказали, что стоимостные акции могут выполнять важную функцию в диверсифицированном портфеле. В этом посте мы сравниваем стоимость и инвестирование в рост и обсуждаем плюсы и минусы двух стратегий выбора акций.

Что такое инвестирование в рост?

Источник изображения: solarseven / Shutterstock.com

Инвестиции в рост — это стратегия выбора акций, ориентированная на компании, которые могут быстро расти и увеличивать прибыль. Цены на акции являются функцией доходов и ожидаемых будущих доходов компании.Если прибыль быстро растет в течение трех-пяти лет, цена акций, которая вначале казалась дорогой, в ретроспективе может показаться очень низкой. Цены на акции быстро растут, когда компании увеличивают прибыль на 25% или выше.

Инвесторы роста сосредотачиваются на аспектах компании, которые позволят ей увеличить прибыль. Во-первых, вероятность роста выручки выше, если рынок растет. Во-вторых, выручка будет расти, если компания будет лидером отрасли и сможет увеличить свою долю на рынке. Маржа также влияет на способность компании увеличивать прибыль.

Способность поддерживать или повышать цены улучшит маржу или, по крайней мере, сохранит ее стабильность. Если компания сможет сократить расходы или увеличить расходы медленнее, чем выручка, прибыль также улучшится. Акции роста обычно торгуются с премией к рынку. Это нормально, если компания может продолжать увеличивать свою прибыль достаточно долго. Однако, если рост замедлится быстрее, чем ожидалось, акции с более высокой ценой окажутся под давлением.

Дивидендное инвестирование обычно связано с
со зрелыми, прибыльными компаниями.Однако некоторые растущие компании платят
дивиденды, и их дивидендная доходность может увеличиваться довольно быстро. Рост дивидендов
инвестирование — это поиск компаний, которые могут увеличить свою дивидендную доходность
достаточно, чтобы обеспечить высокую доходность от первоначальной закупочной цены акций.

Что такое стоимостное инвестирование?

Источник изображения: soul_studio / Shutterstock.com

Ценностные инвесторы покупают акции, которые они
полагают, торгуются ниже своей истинной стоимости. Эти акции могут перейти в
приносят исключительную прибыль в долгосрочной перспективе, как доказал Уоррен Баффет.

Покупка акций по ценам ниже их
Внутренняя стоимость может дать инвесторам запас прочности. Когда акции в
пользу и цена его акций растет, инвесторы обычно смотрят в будущее.
Это может привести к серьезным корректировкам, если станет очевидно, что цена акции
не принимая во внимание слишком большой рост. С другой стороны, если акция уже торгуется
со скидкой незначительные откаты не должны существенно повлиять на акции
цена.

ESG-инвестирование и факторное инвестирование — это еще два современных подхода к инвестированию, которые тесно связаны с стоимостным инвестированием.Инвесторы ESG рассматривают то, как экологические, социальные и корпоративные вопросы влияют на долгосрочную стоимость акций. Факторное инвестирование рассматривает фундаментальные факторы, которые, как было доказано, приводят к превосходству акций в долгосрочной перспективе.

При стоимостном инвестировании, когда инвесторы смотрят
для недооцененных акций они будут смотреть на стоимость активов. Обычно
они будут смотреть на соотношение цены и баланса и соотношение цены и свободных денежных средств.
Они также будут учитывать соотношение долга к собственному капиталу, рентабельность собственного капитала и
способность компании выплачивать дивиденды.

Ключевые различия: растущие запасы и стоимостные запасы

Источник изображения: Михал Мрозек / Shutterstock.com

Инвестиции в рост требуют от инвесторов поиска компаний, которые могут ежегодно увеличивать выручку и прибыль. Обычно это компании из новых отраслей, у которых есть новые интересные продукты. Растущие компании чаще всего находятся в секторах технологий и потребительских товаров и услуг. В то время как темпы роста прибыли в конечном итоге определяют стоимость компании, инвестиции в рост часто связаны с историей, окружающей компанию.Стоимость может определяться фактической прибылью, но цены на акции зависят от ожидаемой прибыли.

Качественные компании торгуют со скидками, когда
инвесторы избегают их, или рынок слишком остро реагирует на плохие новости. Это может
происходят из-за неблагоприятной экономической среды или специфики компании
проблемы. Стоимостные акции — это чаще всего циклические компании или компании, которые
попали в немилость инвесторов. Очень часто они будут рассматриваться как
скучные компании.

То, что компания «дешевая», не означает, что цена вырастет.Чтобы акция была выгодным вложением, она должна торговаться с дисконтом к ее активам или со скидкой к вероятной будущей прибыли. Компания должна быть прибыльной или иметь активы с материальной стоимостью, чтобы сделать ее выгодным вложением. Иногда реорганизация или продажа активов требуется, чтобы раскрыть ценность компании. Инвесторы, инвестирующие в стоимость, часто рассматривают благоприятные ситуации и реструктуризируемые компании.

Примеры популярных акций роста и стоимости

Источник изображения: Lucky-фотограф / Shutterstock.com

Примеры популярных быстрорастущих акций последних двух десятилетий включают Apple, Google, Amazon и Netflix. Apple и Google являются примерами компаний, которые увеличили и выручку, и прибыль. Amazon и Netflix столкнулись с резким повышением цен на фоне роста доходов, несмотря на то, что они были лишь незначительно прибыльными. Обе эти акции испытали несколько серьезных коррекций из-за их низкой рентабельности.

Tesla — хороший пример акций, которые торгуются на настроениях, а не на фундаментальных показателях.Результатом стала чрезвычайная нестабильность за последние несколько лет. Совсем недавно акции аппаратного обеспечения, такие как Nvidia и Broadcom, и акции программного обеспечения, такие как CRM и Shopify, были заметными темпами роста.

Одними из самых быстрорастущих инвестиций последнего десятилетия стали китайские технологические и медиа-компании. Такие компании, как Tencent, Alibaba и Baidu, извлекли выгоду из роста в Китае и того факта, что глобальные компании изо всех сил пытались проникнуть на этот рынок. Кроме того, как и их конкуренты из США, это технологические компании, которые занимаются искусственным интеллектом и другими инновационными технологиями быстрого роста.

Coca Cola — это пример компании, которая
оказалась очень хорошей долгосрочной инвестицией. Каждые несколько лет это
цена акции сделает ее привлекательной. В то же время у компании есть
отличные долгосрочные основы, которые со временем приводят к стабильному росту прибыли.

Источник изображения: Foxy burrow / Shutterstock.com

Компании с большой капитализацией за последнее десятилетие включают Procter & Gamble, Johnson & Johnson и AT&T. Хотя Apple больше всего известна как растущая компания, ее оценка также была привлекательной в последние несколько лет.IBM — это также бывшая акция роста, которая теперь появляется в стоимостных портфелях. Другими крупными акциями ИТ-сектора являются Intel и Cisco.

Акции страховых компаний и учреждений здравоохранения относятся к числу наиболее надежных по стоимости. Их рост не впечатляет, поэтому их часто игнорируют, но они предлагают надежный и стабильный доход. Если они будут куплены по хорошей цене, они могут долгие годы приносить большую прибыль на рынке. Berkshire Hathaway имеет страхование, а также акции, которые считаются устойчивыми долгосрочными инвестициями.

Банки, такие как JP Morgan и Citigroup, также
часто классифицируются как ценные бумаги. Они, как правило, торгуют по привлекательной цене.
но может сильно пострадать во время финансового кризиса, например, 2008 года.

розничных магазинов High Street были одними из
секторы с наихудшими показателями за последнее десятилетие. Хотя многие из этих компаний
Похоже, что наблюдается окончательный спад, инвесторы в стоимость отдельных магазинов видят ценность.
Эти типы переворотов относятся к более рискованному концу диапазона стоимости.

Плюсы и минусы инвестирования в рост

Источник изображения: Хакимуллин Александр / Shutterstock.com

Стратегия долгосрочного роста инвестиций может
приводят к исключительной прибыли. Капитал может непрерывно перемещаться в
акции с наибольшей перспективой роста. Теоретически это самый
эффективный способ размещения капитала. На самом деле успех зависит от получения
время правильное.

Растущие акции часто оказываются в пузыре. Это может быть как преимуществом, так и риском.Если вы инвестируете в акции до того, как сформируется пузырь, вы сможете воспользоваться моментом и заработать больше, чем ожидалось. С другой стороны, после того, как пузырь лопнет, цены могут упасть очень быстро.

Акции роста часто очень дороги, и
ценные бумаги могут резко упасть, когда рост замедлится, а акции
переоценка. В некоторых случаях вам нужно будет покупать и продавать товар раньше других.
инвесторы. В других случаях вам нужно будет удерживать акции при глубоких просадках.
— как это было в случае с такими акциями, как Amazon и Netflix.

Инвесторы в рост должны уметь терпеть нестабильность. Отделить реальный потенциал роста компании от ажиотажа вокруг ее акций может быть непросто. Вам необходимо хорошо понимать как компании, так и рынки, на которых они работают, рыночные настроения и психологию толпы.

Плюсы и минусы стоимостного инвестирования

Источник изображения: Уильям Поттер / Shutterstock.com

Инвестиции на основе стоимости, когда все сделано хорошо, должно привести к довольно низкой волатильности.Хорошо управляемый портфель стоимости может снизить волатильность более широкого портфеля. Инвестиции в стоимость основаны на реальных доказательствах, а не на ожиданиях относительно будущих доходов, прибылей и экономической среды. Ценностное инвестирование менее подвержено влиянию ажиотажа и настроений и, следовательно, требует меньше работы наугад.

Поиск качественных недооцененных запасов требует времени. Большинство акций, которые кажутся дешевыми, дешевы не зря. Вам потребуется хорошее понимание финансовой отчетности и бухгалтерского учета, чтобы определить возможности, на которые стоит вложить капитал.Возможно, вам потребуется специализироваться в какой-либо отрасли, чтобы получить информационное преимущество. Покупка акций на основе ценности означает ставку против стада. Вам нужно будет радоваться покупке, когда другие продают и придерживаются противоположных взглядов.

Во многих случаях, когда вы инвестируете в компании на основе стоимости, временной горизонт будет неопределенным. Тот факт, что акции недооценены, не означает, что они восстановятся в ближайшие несколько месяцев или даже лет. Инвестиции в стоимость имеют тенденцию быть цикличными и проходят через периоды опережающих результатов, за которыми следуют периоды отрицательных результатов.Поэтому требуется много терпения.

Какая инвестиционная стратегия лучше: рост или стоимость?

Источник изображения: Sittipong Phokawattana / Shutterstock.com

Когда дело доходит до выбора наилучшего инвестиционного стиля, следует учитывать две вещи. Во-первых, один из этих подходов, вероятно, будет иметь для вас больше смысла, чем другой. Ценностные инвесторы часто более не склонны к риску и уделяют больше внимания отчету о прибылях и убытках и балансу компании. Инвесторы в рост обычно больше интересуются потребительскими и технологическими тенденциями, инновациями и настроениями рынка.Инвесторы в рост должны верить в силу тенденции и способность компании продолжать внедрять инновации.

Во-вторых, даже если один подход окажется лучше, он не может оставаться таковым навсегда. До недавнего времени было широко признано, что инвестирование в стоимость имеет преимущество в долгосрочной перспективе. Однако с 2008 года акции стоимостных компаний показали невысокую динамику, и долгосрочная статистика сейчас менее ясна. Это отчасти является результатом появления новой цифровой экономики, а отчасти — очень низкими процентными ставками.Невозможно знать, будут ли акции роста и дальше показывать лучшие результаты или нет.

Как рост и инвестиции в стоимость могут дополнять друг друга

Источник изображения: OPOLJA / Shutterstock.com

Спорный вопрос, является ли стратегия роста или стоимостного инвестирования лучшей. Однако в одном мы можем быть уверены в том, что они могут очень хорошо дополнять друг друга. Стратегия стоимостного инвестирования обычно имеет более низкую волатильность, чем стратегия инвестирования в рост, с течением времени. В то же время стоит инвестировать в растущие компании, чтобы иметь доступ к растущим отраслям и экономикам.

Оба подхода могут также использоваться для выбора акций наряду с более общей программой инвестирования паевых инвестиционных фондов или ETF. Основной / вспомогательный подход к инвестированию использует продукты пассивного инвестирования для получения бета-версии и несколько более рискованные активы для получения альфа-версии. Таким образом, можно использовать запасы стоимости и роста для повышения производительности.

Хотя стоимостное инвестирование более невосприимчиво к волатильности, обе стратегии могут испытывать краткосрочные спады. По этой причине для снижения риска портфеля необходимо включать стратегии хеджирования наряду со стратегиями выбора акций.Хедж-фонды, которые занимаются короткими продажами, можно использовать для еще большего снижения волатильности.

Data Intelligence Fund, управляемый Catana Capital

Data Intelligence Fund Catana Capital, является хедж-фондом для длинных / коротких позиций. Это означает отличие от акций роста и стоимости; его доходность имеет низкую корреляцию с рынком в целом. Фонд использует данные в реальном времени для измерения настроений рынка, что еще больше снижает корреляцию с долгосрочными инвестиционными стратегиями

Заключение: диверсифицируйте свой портфель за счет акций роста и стоимостных акций

Инвестиции в ценность и рост — это законные, проверенные методы инвестирования на фондовом рынке.Тем не менее, как видите, ни один из подходов не является безотказным, и оба стиля имеют свои сильные и слабые стороны. Эти два стиля лучше всего использовать, чтобы дополнять друг друга или как часть более разнообразного портфеля. Оба подхода требуют определенных навыков и опыта. Если вам нравится тот или иной метод, возможно, стоит развить этот навык. В противном случае лучше инвестировать в соответствующие ETF, паевые инвестиционные фонды или хедж-фонды.

Инвестиционные стратегии для новых инвесторов

Возможно, вы хотите инвестировать, но не знаете, с чего начать.Мы здесь, чтобы помочь. Хорошее практическое правило — начать с нескольких основных вопросов: каковы ваши цели? Сколько осталось до пенсии? Насколько комфортно вы относитесь к риску? Вы знаете, сколько вы хотите инвестировать в акции, облигации или альтернативу?

Здесь в игру вступают инвестиционные стратегии.

Лучшие инвестиционные стратегии

Инвестиционная стратегия — это образ мышления, который определяет, как инвестор выбирает инвестиции в своем портфеле.Лучшие стратегии должны помочь вам достичь ваших финансовых целей и приумножить свое богатство, сохраняя при этом уровень риска, позволяющий вам спать по ночам. Выбранная вами инвестиционная стратегия может влиять на все, от того, какие у вас есть активы, до того, как вы подходите к покупке и продаже этих активов.

  • Лучшие инвестиционные стратегии увеличивают доходы инвесторов и снижают их подверженность риску.

  • Это будет варьироваться в зависимости от вашей конечной инвестиционной цели и ее временных рамок, степени допуска к риску и степени вашего участия в выборе отдельных инвестиций.

  • Многие инвесторы комбинируют несколько стратегий, чтобы найти лучшую индивидуальную стратегию, соответствующую их ситуации.

Инвестиционные стратегии для начинающих

Если вы еще не инвестируете, есть несколько простых шагов, которые вы можете предпринять, чтобы начать. Если у вас есть 401 (k) через вашего работодателя, убедитесь, что вы зарегистрированы и инвестируете по крайней мере достаточно своей зарплаты, чтобы получить любую компанию, подобранную; затем выберите инвестиции, соответствующие вашим целям.Вы должны знать, что большинство 401 (k) предлагают относительно немного вариантов инвестирования, поэтому варианты стратегии в этих средствах обычно ограничены.

Еще один способ инвестировать на пенсию — открыть IRA через брокерский счет, что даст вам доступ к более обширному миру инвестиций, чем может предложить ваш 401 (k). Вы также можете торговать через брокерский счет для других долгосрочных целей, кроме выхода на пенсию.

Популярные инвестиционные стратегии

Есть множество подходов к инвестированию, но вот некоторые из наиболее популярных инвестиционных стратегий, которые стоит рассмотреть.

Инвестирование по принципу «покупай и держи»

Всегда приятно, когда у вещей есть четкая этикетка, и вы не можете найти более ясного, чем «купи и держи». Стратеги «покупай и держи» ищут инвестиции, которые, по их мнению, будут хорошо работать в течение многих лет. Идея состоит в том, чтобы не волноваться, когда рынок падает или падает в краткосрочной перспективе, а сохранить свои вложения и оставаться в курсе. Принцип «покупай и держи» работает только в том случае, если инвесторы верят в долгосрочный потенциал своих инвестиций в краткосрочной перспективе.

Эта стратегия требует, чтобы инвесторы тщательно оценивали свои вложения — будь то фонды с широким индексом или растущие молодые акции — на предмет их долгосрочных перспектив роста. Но как только эта начальная работа сделана, удержание инвестиций экономит время, которое вы бы потратили на торговлю, и часто превосходит доходность более активных торговых стратегий.

Активное инвестирование

Активные инвесторы предпочитают более частую и выгодную торговлю, чтобы извлечь выгоду из колебаний рынка.Биржевые трейдеры могут использовать технический анализ, изучение прошлых рыночных данных, таких как объем торгов или ценовые тенденции, чтобы предвидеть, куда могут пойти рыночные цены.

Активная торговля включает в себя различные стратегии, основанные на ценообразовании, такие как торговля колебаниями или спредами, а также может включать стратегии импульса и стратегии, основанные на событиях. Импульсное инвестирование направлено на выявление и отслеживание текущих тенденций в пользу получения прибыли от рыночных настроений. Стратегии инвестирования, ориентированные на события, пытаются уловить разницу в ценах во время корпоративных изменений и событий, например, во время слияний и поглощений, или когда проблемная компания подает заявление о банкротстве.

Средняя стоимость в долларах

Самая большая проблема при выборе времени для рынков — сделать это правильно на постоянной основе. Для тех инвесторов, которые опасаются попытать счастья в выборе времени на рынке, но все же хотят иметь хорошую точку входа на рынок, может быть интересна стратегия усреднения долларовых затрат.

Инвесторы, которые выходят на рынок со средней долларовой стоимостью, распределяют свои акции или фонды с течением времени, покупая ту же сумму через равные промежутки времени. Это помогает «сгладить» цену покупки с течением времени, поскольку вы покупаете больше акций, когда цена акций падает, и покупаете меньше акций, когда цена акций растет.Со временем вы получите лучшую среднюю цену входа и уменьшите влияние волатильности рынка на ваш портфель.

Индексное инвестирование

Хотя существуют активные и пассивные подходы к инвестированию, существуют также активные и пассивные инвестиции при выборе между различными типами фондов. Инвесторы часто используют паевые инвестиционные фонды, индексные фонды и биржевые фонды (ETF) для пополнения своего инвестиционного портфеля, поскольку фонды предоставляют доступ к коллекции ценных бумаг, обычно акций и облигаций, через одно средство.Фонды позволяют инвесторам извлекать выгоду из диверсификации, распределяя инвестиционный риск по многим ценным бумагам, чтобы помочь сбалансировать волатильность.

Активные фонды используют портфеля или управляющего фондом для отбора определенных инвестиций для пополнения фонда на основе собственных исследований, анализа и прогнозов. Цель менеджера — превзойти соответствующий индекс или контрольный показатель фонда. Пассивные фонды, такие как индексные фонды и большинство ETF, просто имитируют базовый индекс, обеспечивая инвестору производительность, аналогичную этому конкретному индексу.

Некоторые паевые инвестиционные фонды имеют высокие коэффициенты расходов или высокие минимальные инвестиции (или и то, и другое). Но инвесторы часто могут обойти самые высокие из таких затрат, сравнивая покупки между паевыми фондами или отдавая предпочтение индексным фондам и ETF, которые, как правило, предлагают более низкие коэффициенты расходов, чем активно управляемые фонды. Учитывая более низкую стоимость пассивных фондов и трудную задачу по достижению эталона, с которым сталкиваются управляющие портфелем, индексное или пассивное инвестирование часто обеспечивает более высокую общую доходность с течением времени.

Инвестиции в рост

Инвестиции в рост включают покупку акций развивающихся компаний, которые, по всей видимости, будут расти темпами выше среднего в будущем.Такие компании часто предлагают уникальный продукт или услугу, которые конкуренты не могут легко скопировать. Хотя акции роста — это далеко не однозначно, их привлекательность заключается в том, что они могут расти в цене намного быстрее, чем существующие акции, если основной бизнес начнет расти. Инвесторы в рост готовы платить за эти акции более высокую цену в обмен на их надежный потенциал роста в будущем.

Новые технологии часто попадают в эту категорию. Например, если кто-то считает, что покупатели жилья будут все больше переходить от банков к онлайн-ипотечным кредиторам с оптимизированным процессом подачи заявок, они могут инвестировать в кредитора, который, по их мнению, станет доминирующим на этом рынке.

Инвесторы также могут искать рост в быстрорастущих регионах или компаниях. По мере индустриализации страны с формирующимся рынком или развивающиеся страны обычно становятся более нестабильными, но при этом растут более быстрыми темпами по сравнению с их более развитыми аналогами. Компании оцениваются по рыночной капитализации или рыночной капитализации, которая рассчитывается как общее количество имеющихся в обращении акций, умноженное на рыночную цену акций. Акции с малой капитализацией, акции компаний, рыночная капитализация которых обычно оценивается в 2 миллиарда долларов или меньше, предоставляют инвесторам больший потенциальный риск, но также и большую потенциальную прибыль из-за более быстрой траектории их роста.

Стоимостное инвестирование

Стоимостное инвестирование, ставшее известным благодаря таким инвесторам, как Уоррен Баффет, представляет собой выгодную покупку инвестиционных стратегий. Покупая, по их мнению, недооцененные акции с хорошими долгосрочными перспективами, стоимостные инвесторы стремятся получить вознаграждение, когда компании достигнут своего истинного потенциала в предстоящие годы. Для стоимостного инвестирования обычно требуется довольно активная рука, кто-то, кто готов следить за рынком и новостями, чтобы понять, какие акции недооценены в любой момент времени.

Подумайте об этом так: стоимостной инвестор может выкупить акции исторически успешной автомобильной компании, когда цена ее акций упадет после выпуска ужасной новой модели, пока инвестор считает, что новая модель была случайностью и компания придет в норму со временем.

Стоимостное инвестирование считается противоположной стратегией, потому что инвесторы идут против течения или вкладывают средства в акции или секторы, которые в настоящее время не в моде. Некоторые инвесторы делают шаг вперед, вкладывая средства не только в более дешевые акции и отрасли, но и целенаправленно выискивая самые дешевые из них для инвестирования в так называемую глубокую стоимость.

Инвестирование доходов

Инвестиционные стратегии могут помочь инвесторам достичь определенной цели; например, обеспечение стабильного потока доходов. Многие инвесторы используют доходное инвестирование, чтобы покрыть свои расходы на жизнь, особенно при выходе на пенсию.

Социально ответственное инвестирование

Социальные проблемы, такие как изменение климата и расовая справедливость, влияют на повседневную жизнь. Социально ответственное инвестирование (SRI) направлено на создание положительных изменений в обществе, а также на получение положительной прибыли.Помимо показателей инвестиций, инвесторы SRI изучают методы ведения бизнеса и источники доходов компании, чтобы убедиться, что они соответствуют их личным ценностям.

Некоторые инвесторы используют SRI, исключая акции компаний, которые идут вразрез с их моральными устоями; например, они могут исключить инвестиции в «греховные» акции или компании, связанные с табаком и алкоголем. Другие намеренно направляют свои инвестиционные доллары на те вопросы, которые их волнуют, например, на компании, занимающиеся возобновляемыми источниками энергии.

Принципы инвестиционных стратегий

Какую бы инвестиционную стратегию вы ни выбрали, важно учитывать ваши инвестиционные цели. Попадание вашего инвестиционного стиля в следующие категории зависит от многих факторов: все, от вашего возраста до ваших финансов и даже вашего уровня комфорта, когда вы делаете это самостоятельно, поможет определить, как будет выглядеть ваш портфель.

Долгосрочные цели и краткосрочные цели

При инвестировании для долгосрочных целей — на пять или более лет в будущем — может иметь смысл выбрать более доходные (но более волатильные) инструменты, такие как акции и фондовые фонды.Но есть и разумные способы достижения краткосрочных целей сбережений. Если вы откладываете аванс на дом, вы можете поместить эти сбережения в более стабильную среду, например, на компакт-диски или на высокодоходный сберегательный счет. Поскольку у вас есть более короткие временные рамки для роста ваших денег с такой целью, у вас меньше времени, чтобы выдержать волатильность фондового рынка.

Долгосрочные цели сбережений, такие как выход на пенсию, позволяют справиться с колебаниями рынка. Поскольку эти инвестиции будут находиться на рынке дольше — при условии, что инвестор сможет придерживаться курса при значительных изменениях в краткосрочной перспективе — меньше нужно беспокоиться об этих краткосрочных спадах.Эти долгосрочные инвестиции лучше обслуживаются комбинацией акций и облигаций или паевых инвестиционных фондов.

Стратегия инвестирования с низким и высоким риском

Инвестиционные стратегии всегда сопряжены с определенным риском, и почти во всех отношениях риск и прибыль связаны. Инвесторы, которые стремятся к более высокому вознаграждению, обычно идут на больший риск. Например, банковский CD застрахован Федеральной корпорацией страхования депозитов и практически не имеет риска. Он также очень мало платит взамен. С другой стороны, акции молодого технологического стартапа, вероятно, более рискованны, но есть шанс, что они могут взлететь в цене.

Между ними есть много оттенков риска, но какой бы путь вы ни выбрали, убедитесь, что вы готовы с ними справиться.

Самостоятельная работа или найм профессиональной помощи

У инвесторов есть множество вариантов управления своим инвестиционным портфелем. Насколько вы хотите участвовать в процессе инвестирования? Что вы уже знаете об инвестировании? Начинающие инвесторы могут предпочесть передать свои сбережения робо-консультанту — автоматизированной недорогой инвестиционной услуге — вместо того, чтобы брать на себя задачу самостоятельно делать все решения.

Более продвинутые инвесторы или заядлые домашние мастера могут выбрать более активную роль, будь то торговля каждый день или просто наблюдение за своими портфелями. Активное инвестирование может потребовать много работы и может не дать вам более высокой прибыли, чем пассивные инвестиционные стратегии.

Паевые инвестиционные фонды роста: что это такое?

Паевые инвестиционные фонды роста акций в основном инвестируют в растущие компании, которые, как правило, представляют собой молодые фирмы или в горячих отраслях промышленности, которые, как ожидается, будут расти более высокими темпами, чем общий фондовый рынок.

Что такое паевые инвестиционные фонды роста?

Паевые инвестиционные фонды с акциями роста покупают и держат акции роста. Большинство инвесторов стремятся со временем наращивать свои активы, и паевые инвестиционные фонды роста являются отличным инструментом для достижения этой инвестиционной цели.

Менеджеры паевых инвестиционных фондов с растущими акциями покупают акции компаний, которые имеют большой потенциал для получения прибыли в будущем, превышающей общий рынок, даже несмотря на то, что их ценовая оценка кажется слишком высокой по сравнению с остальным рынком.Это ожидание роста может быть выше, чем предполагают текущие цены и прибыль.

Два фонда роста — это Vanguard Growth Index (VIGAX) и Fidelity Growth Company (FDGRX). Фонд роста не всегда содержит слово «рост» в своем названии.

Как работают паевые инвестиционные фонды роста

Акции технологических компаний — хороший пример того, что менеджеры паевых инвестиционных фондов роста покупают для своих портфелей. Когда в 2012 году акции Facebook (FB) были впервые предложены публике, их оценка составляла примерно 100 миллиардов долларов.Годом ранее, в 2011 году, он заработал около 1 миллиарда долларов.

Упрощенная оценка представляет собой «приведенную стоимость будущих денежных потоков». Другими словами, если Facebook сохранит свой годовой доход в 1 миллиард долларов, инвестору потребуется 100 лет, чтобы вернуть то, что он вложил. Однако, какими бы невероятными ни казались эти темпы роста, Facebook утроил свою цену за следующие три года, до 2015 года.

К 2017 году Facebook была одной из крупнейших акций роста на рынке, а к 2018 году выдающиеся акции роста имели в среднем более 50% годовой доходности за последние пять лет.В первом квартале 2020 года Facebook имел рыночную капитализацию в 220 миллиардов долларов при выручке примерно в 80 миллиардов долларов. В октябре 2020 года рыночная капитализация Facebook составляла более 800 миллиардов долларов, его прибыль — 22 миллиарда долларов, а соотношение цены и прибыли снизилось со 100. до 36.

Сегодня инвестор в акции роста делает ставку на то, что такие компании, как Facebook, будут расти гораздо быстрее, чем большинство других компаний. В примере с акциями FB, хотя цена колебалась в течение первых трех лет его истории, инвесторы роста, паевые инвестиционные фонды акций роста и фонды технологического сектора, инвестирующие в Facebook, получили хорошую прибыль.

Как следует из названия, паевые инвестиционные фонды с акциями роста обычно лучше всего работают на зрелых стадиях рыночного цикла, когда экономика растет здоровыми темпами.

Стратегия роста отражает то, что корпорации, потребители и инвесторы делают одновременно в здоровой экономике — получают все более высокие ожидания в отношении будущего роста и тратят на это больше денег.

Опять же, технологические компании являются здесь хорошими примерами. Обычно они высоко ценятся, но при благоприятных условиях они могут продолжать расти, превосходя эти оценки.Акции роста приносят небольшие дивиденды или вообще не приносят их. Ценность заключается в росте базовых акций, прироста стоимости капитала и прироста капитала.

Типы акций роста

Другой пример акций роста — это дискреционные потребительские акции. Эти акции, также называемые потребительскими циклическими акциями, инвестируют в компании, которые производят или предоставляют товары или услуги, в которых нет необходимости. Эти продукты и услуги включают предметы роскоши, отели и развлечения.

Инвесторы должны иметь в виду, что у акций роста могут быть временные периоды экстремальных колебаний, и что паевые инвестиционные фонды акций роста лучше всего подходят для агрессивных инвесторов с долгосрочными временными горизонтами, такими как 10 лет и более.Несмотря на то, что фонды роста могут иметь высокую доходность в любой конкретный год, они также имеют тенденцию сокращаться больше, чем средний фонд акций во время медвежьих рынков.

Альтернативы паевым инвестиционным фондам роста

Фонды стоимостных акций — это те, которые инвестируют в компании, которые, как считается, торгуются по более низкой цене, чем предполагают фундаментальные основы бизнеса. Пенсионеры с большей вероятностью будут вкладывать средства в фонды стоимости из-за дохода, получаемого в виде дивидендов.

Ключевые выводы

  • Паевые инвестиционные фонды с растущими акциями инвестируют в компании, которые появляются или будут расти более высокими темпами, чем рынок в целом.
  • Эти акции работают лучше всего, когда экономика находится в режиме роста.
  • Акции технологических компаний обычно включаются в портфели акций роста.
  • Пенсионеры часто предпочитают акции с более предсказуемой стоимостью, приносящие доход в виде дивидендов.